Основные фондовые индексы США завершили сегодняшние торги смешано

По итогам торговой недели: DOW +0,01%, S&P -0,33%, Nasdaq +0,43%

В самом начале недели основные фондовые индексы США показали отрицательную динамику. В тот день почти не было публикаций важных макроэкономических новостей, и участники рынка ожидали выхода данных федерального бюджета за декабрь, которые оказались лучше, чем ожидалось. Как стало известно, правительство США в декабре имело рекордный профицит бюджета — 53,2 млрд. долларов, что помогло снизить дефицит бюджета на 41% за первый квартал 2014 финансового года. Поступления от налогов выросли на 5%. За октябрь, ноябрь и декабрь дефицит бюджета составил 174 млрд. долларов, что на 120 млрд. ниже, чем в аналогичном периоде прошлого года. Это отражает улучшение состояния дел в экономике, рост доходов от налогов и уменьшение расходов. За первый квартал финансового года роста доходов от личных и корпоративных налогов составил 8%, до 665 млрд. долларов.

Между тем, Организация экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) сообщила, что темпы роста большинства крупных экономик должны увеличиться в первой половине 2014 года. В ноябре опережающий показатель вырос до 100,9 с 100,7 в октябре. Перспективы для многих частей мировой экономики улучшились в конце 2013 года. Опережающие индикаторы показали, что экономический рост ускорится в США, Британии, Японии и Еврозоне. Хотя Германия по-прежнему будет главным двигателем восстановления экономики Еврозоны, также есть признаки возобновления роста ВВП во Франции и Италии в предстоящие месяцы.

На следующий день индексы выросли по итогам сессии, восстановив часть потерь, понесенных в понедельник. Катализатором роста стали розничные продажи за декабрь, которые оказались лучше прогнозов. Также, инвесторы анализируют отчёты крупных банков. В течении регулярной сессии Министерством торговли были опубликованы данные по объёму товарно-материальных запасов в США за ноябрь. Коммерческие запасы в США выросли в ноябре, предполагая, что пополнение будет стимулом для экономического роста в четвертом квартале. Товарно-материальные запасы увеличились на 0.4% после роста на 0.8% в октябре. Экономисты прогнозировали аналогичный рост запасов на 0.4% в ноябре. Товарно-материальные запасы являются ключевым компонентом изменений валового внутреннего продукта. Розничные запасы за исключением автомобилей - которые идут в расчет ВВП – увеличились на 0.6% после увеличения на 0.3% в октябре. Также стало известно, что в декабре месяце уверенность в отношении экономки среди владельцев малого бизнеса продолжила улучшаться, хотя уровень оптимизма все еще остается исторически низким. Доклад от Национальной федерации независимого бизнеса показал, что индекс делового оптимизма среди малого бизнеса вырос до уровня 93.9 в декабре, по сравнению с  92.5 в ноябре и 91.6 в октябре. «С начала восстановления индекс не показал никаких признаков реального восстановления (значение индекса значительно выше 100 типично для 40-летней истории индекса)», говорится в докладе.

В середине недели индексы продолжили свой рост. Небольшое влияние на ход торгов оказали главы Банка Англии Марк Карни. Важным также оказался макроэкономический обзор, который называют "Бежевая книга". Он показал, что экономика 11 из 12 округов, на которые Федеральная резервная система делит территорию США, продемонстрировала рост в ноябре-декабре. При этом темпы роста экономики девяти округов оцениваются как "умеренные", а экономический рост в Бостоне и Филадельфии оказался "скромным".

В предпоследний торговый день индексы показали смешанную динамику. В течении регулярной сессии был опубликован индекс состояния рынка жилья от NAHB. Как стало известно, индикатор уверенности строителей на рынке домов для одной семьи упал до 56 в январе, сократившись на один пункт по сравнению с предыдущим месяцем. Несмотря на падение, в NAHB сообщили, что доверие остается "твердым" после того, как индекс резко вырос в декабре. Также, стало известно, что в январе индекс деловой активности в производственном секторе ФРБ Нью-Йорка вырос сильнее прогнозов. Как показали последние данные, которые были представлены Федеральным резервным банком Нью-Йорка, условия для производителей региона Нью-Йорка заметно улучшились в текущем месяце. Согласно отчету, в январе индекс активности в производственном секторе от ФРБ Нью-Йорка вырос до уровня 9.4, по сравнению с 7.0 в декабре. Заметим, что согласно средним прогнозам экономистов, значение производственного индекса должно было вырасти до уровня 8.8.

В пятницу торги завершились смешанной динамикой, что было связано с выходом данных по США. Как стало известно, в декабре количество разрешений на строительство, показатель будущего строительства, снизилось на 3,0% до 986 000 единиц. Разрешения также упали в ноябре. Для всего 2013 года объем строительства нового жилья вырос на 18,3% по сравнению с предыдущим годом до 923 400. Это был самый сильный год с 2007 года, за год до начала рецессии. Разрешения на строительство выросли на 17,5% с 2012 года до 974 700, это также сильнейший уровень с 2007 года. Между тем, добавим, что на ход торгов также повлиял отчет от Thomson Reuters и Мичиганского университета, который показал, что индекс потребительских настроений неожиданно снизился в январе - до 80,4 с 82,5 в декабре. Экономисты прогнозировали рост до уровня 83,4 пункта.

В отраслевом разрезе сектора индекса S&P за период 13 – 17 января включительно показали смешанную динамику. Больше всего вырос сектор здравоохранения (+0.9%). Наибольшее падение за сервисным сектором (-1,4%)

Что касается компонентов индекса DOW, то за прошедшую неделю рост показали 15 из 30 акций, входящих в состав индекса. Наибольшее падение было зафиксировано у акций Unitedhealth Group, Inc. (UNH, -4.36%). Лидером были акции Merck & Co. Inc. (MRK, +6.02%).