- Доллар США растет в преддверии данных по инфляции
Market news
Доллар США растет в преддверии данных по инфляции
- DXY торгуется вблизи 106,00 с приглушенным движением цен, поскольку рынки готовятся к ноябрьскому CPI.
- Прогнозируется, что данные по инфляции вырастут, сохраняя осторожный тон Федеральной резервной системы в центре внимания.
- Фиксация прибыли умеряет рост, но сильные экономические данные продолжают поддерживать доллар США.
Индекс доллара США (DXY) держится около отметки 106,00, поскольку рынки перекалибруются после сильных данных по количеству рабочих мест в несельскохозяйственном секторе (NFP) на прошлой неделе. Хотя снижение ставки Федеральной резервной системой (ФРС) в декабре по-прежнему широко ожидается, внимание теперь переключается на данные по индексу потребительских цен (CPI) за ноябрь, которые выйдут в среду. Аналитики ожидают, что годовая общая инфляция вырастет до 2,7% с 2,6% в октябре, в то время как базовый CPI, вероятно, останется без изменений на уровне 3,3%.
Несмотря на фиксацию прибыли после недавних ралли, доллар США остается поддержанным сильными экономическими фундаментальными показателями США, при этом уверенный рост и индикаторы настроений продолжают оказывать поддержку.
Ежедневный дайджест рыночных движений: доллар США торгуется в боковом тренде на фоне ожидания ключевых данных, поддерживаемый сильными экономическими перспективами
- Прогнозируется, что общая инфляция CPI за ноябрь вырастет до 2,7%, в то время как базовая инфляция останется стабильной на уровне 3,3%.
- Оптимизм малого бизнеса NFIB вырос до 101,7, что является самым высоким уровнем с июня 2021 года, отражая улучшение условий для бизнеса.
- Модель GDPNow ФРБ Атланты прогнозирует рост в 4-м квартале на уровне 3,3%, в то время как модель Nowcast ФРБ Нью-Йорка прогнозирует 1,9% для 4-го квартала и 2,4% для 1-го квартала 2025 года.
- Рынки оценивают вероятность снижения ставки в декабре почти на 90%, ожидая "ястребиного снижения" на фоне опасений по поводу застойной инфляции.
Технические перспективы DXY: быки нацелены на более высокие уровни на фоне осторожного оптимизма
DXY колеблется вблизи 106,00, при этом технические индикаторы дают смешанные сигналы. Индекс относительной силы (RSI) указывает слегка вверх, но остается в отрицательной зоне, что свидетельствует об ограниченном бычьем импульсе. Индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) показывает уменьшение красных баров на гистограмме, сигнализируя о снижении медвежьего давления.
Индекс приближается к 20-дневной простой скользящей средней (SMA), которая является ключевым уровнем для краткосрочного направления. Уровни сопротивления отмечены на 106,50 и 107,00, в то время как поддержка остается сильной между 105,50 и 106,00. Трейдеры ожидают выхода данных по CPI в среду, которые могут вызвать повышенную волатильность в зависимости от результатов инфляции.
US Dollar FAQs
Доллар США (USD) является официальной валютой Соединенных Штатов Америки и "де-факто" валютой значительного числа других стран, где он находится в обращении наряду с местными банкнотами. Это наиболее активно торгуемая валюта в мире, на ее долю приходится более 88% всего мирового валютного оборота, или в среднем 6,6 трлн долларов транзакций в день, согласно данным за 2022 год. После второй мировой войны доллар США сменил британский фунт стерлингов в качестве мировой резервной валюты. На протяжении большей части своей истории доллар США был обеспечен золотом, вплоть до Бреттон-Вудского соглашения в 1971 году, когда Золотой стандарт был отменен.
Наиболее важным фактором, влияющим на стоимость доллара США, является денежно-кредитная политика, которую формирует Федеральная резервная система (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен (контроль инфляции) и содействие полной занятости. Основным инструментом для достижения этих двух целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает ставки, что способствует укреплению доллара США. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, что оказывает давление на доллар.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Material posted here is solely for information purposes and reliance on this may lead to losses. Past performances are not a reliable indicator of future results. Please read our full disclaimer