По мнению аналитиков Rabobank, AUD/USD будет испытывать трудности с удержанием выше 0,7800 в течение шести месяцев, если предположить, что Резервный банк Австралии (РБА) по-прежнему будет считаться менее «голубиным», чем другие центральные банки.

«Рынок изучил протокол заседания РБА, представленный 1 июня, в поисках подсказок относительно того, какие меры будут объявлены 6 июля в отношении программ покупки активов Банка. По той же причине рынок также будет сосредоточен на "программной" речи, которую губернатор РБА должен произнести 17 июня».

«Рынки восприняли тон протокола как «голубиный». Это связано с осторожным тоном политиков, а также с вариантами, которые были изложены в отношении решения о будущих покупках государственных облигаций, которые будут сделаны в следующем месяце ».

«AUD/USD в настоящее время торгуется ниже уровня 0,77, при этом укрепление доллара США также оказывает давление на пару AUD/USD. Мы сохраняем прогноз, что AUD/USD будет изо всех сил пытаться удержаться выше 0,78 в течение 6 месяцев, хотя это предполагает, что РБА по-прежнему будет заботиться о том, чтобы его не считали менее «голубиным», чем другие крупные центральные банки».

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар США немного вырос по отношению к корзине валют, чему способствовали данные, свидетельствующие об ускорении инфляции, а также то, что трейдеры ожидали заседания Федеральной резервной системы, чтобы узнать о перспективах сокращение покупок облигаций.

Данные, опубликованные во вторник, показали, что в мае розничные продажи в США упали больше, чем ожидалось, при этом расходы вернулись к услугам из товаров, поскольку вакцинация позволяют американцам избавиться от ограничений COVID-19.  Но устойчивый спрос опережает предложение, разжигая инфляцию, при этом индекс цен производителей для конечного спроса увеличился на 0,8% в прошлом месяце после роста на 0,6% в апреле.

До сих пор официальные лица ФРС во главе с председателем Джеромом Пауэллом заявляли, что растущее инфляционное давление носит временный характер, и сверхмягкие денежно-кредитные условия сохранятся в течение некоторого времени. Однако недавние экономические данные вызвали опасения, что ценовое давление может вынудить к более ранней отмене стимулов.

«Доллар может бороться, если ФРС будет придерживаться своих низких ставок в долгосрочной перспективе. Однако любое существенное изменение прогноза по процентным ставкам, которое приведет к более раннему повышению ставки, может поддержать доллар», - сказал Манимбо.

Фунт упал до месячного минимума по отношению к доллару, что, по мнению аналитиков, было прорывом технического уровня, который не изменил бычий настрой по британской валюте. Британская валюта в настоящее время торгуется со снижением на 0,2% по отношению к доллару США.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Danske Research обсуждает свои ожидания относительно завтрашнего заседания FOMC по вопросам политики.

«Завтра все внимание будет сосредоточено на заседании FOMC, на котором политическая позиция может измениться. Мы ожидаем, что точечные прогнозы начнут отражать ожидания повышения ставок в 2023 году, и Пауэлл может признать, что они начали думать о сокращении количественного смягчения (QE). Такие слегка ястребиные тона ФРС напоминают о первом квартале, и в ближайшие месяцы эта ситуация может опустить EUR/USD ниже 1,20. В течение первого квартала ФРС была разделена между ястребиными и голубиными голосами, но это способствовало ограничению остаточного риска чрезмерной инфляции, которая закрепилась на рынках. В свою очередь, пара EUR/USD переместилась с 1,22 до 1,17», - отмечает Danske.

«Выстраивание коммуникаций Пауэлла в равной степени способствовало ослаблению доллара во втором квартале. По мере того, как мы приближаемся к третьему кварталу, мы ожидаем увидеть сдвиг, который будет напоминать первый квартал. В настоящий момент, когда импульс в акциях немного смещается в сторону технологий, а инфляция хорошо оценена, можно было бы увидеть более ястребиную позицию ФРС в качестве катализатора для некоторого укрепления доллара в ближайшие месяцы», - добавили в Danske.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Данные, опубликованные во вторник, показали снижение розничных продаж на 1,3% в мае, при этом данные за апрель были пересмотрены в сторону повышения. Требования о ношении масок были отменены в середине месяца, и вырисовывается именно то, что мы должны надеяться увидеть: тратить деньги на дорогостоящие вещи и ремонтировать дом; выходить поесть и воссоединяться с семьей и друзьями, утверждают аналитики Well Fargo.

«Ежемесячные показатели розничных продаж, как правило, являются хорошим индикатором потребительских расходов в более широком смысле, но из-за уникальных характеристик этого цикла и того, где мы находимся с точки зрения возвращения к некоторому подобию нормальной потребительской активности, это может быть не лучшим барометром в течение нескольких месяцев. Розничные продажи упали на 1,3% в мае, хотя удар был смягчен тем фактом, что апрельские показатели были пересмотрены с 0,0% до +0,9%».

«В сегодняшнем отчете было несколько положительных моментов, помимо роста продаж в ресторанах. После года, проведенного дома, потребители начинают выходить на улицу, и многие категории, в которых в мае был зафиксирован рост продаж, предполагают, что потребители в первую очередь хотят улучшить свой внешний вид. В мае расходы в магазинах одежды выросли на 3,0%, так как американцам есть куда пойти, но нечего надеть. Этот прирост, однако, частично был вызван более высокими ценами в течение месяца, поскольку на прошлой неделе мы узнали из отдельно опубликованных данных по ИПЦ, что потребительские цены на одежду в мае подскочили на 1,2%. Еще одним показателем того, что потребители готовятся к нормальной жизни, стал рост продаж в универмагах (+ 1,6%) и розничных магазинах здравоохранения и личной гигиены (+1,8%)».

«Эти категории расходов на товары способствуют возвращению к нормальной социальной активности и являются обнадеживающими признаками того, что потребители жаждут выйти и потратить. Таким образом, майский отчет по розничным продажам не меняет наших ожиданий и фактически остается благоприятным для бума потребительских расходов во втором квартале».

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Казначейство США разместило 20-летние облигации на сумму 23.996 млрд. долларов

• Доходность 30-летних облигаций составила 2,120% против 2,286% на предыдущем аукционе.

• Отношение спроса и предложения составило 2,40 по сравнению с 2,24 за последнее размещение.

• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 62,07% от объёма размещения по сравнению с 56,74% на предыдущем аукционе.

• Прямые покупатели (в основном национальные банки и инвестиционные фонды) выкупили 20,40% от объёма размещения по сравнению с 19,51% на предыдущем аукционе. 

• Первичные дилеры выкупили 17,53% от объёма размещения по сравнению с 23,75% на предыдущем аукционе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Результаты исследований, опубликованные Conference Board, показали: по итогам мая ведущий экономический индекс (LEI) для еврозоны увеличился на 0,8 процента, и составил 102,8 пункта (2016=100).

Напомним, ведущий экономический индекс является средневзвешенным показателем, который рассчитывается на основании ряда макроэкономических показателей. Показатель характеризует развитие экономики в течение последующих 6-ти месяцев. Существует также эмпирическое правило, что выход значения индикатора в отрицательной области в течение трех месяцев подряд является индикатором замедления развития экономики страны.

Между тем, совпадающий экономический индикатор (CEI) не изменился в мае, и составил 102,7 пункта (2016 = 100).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Как стало известно, стоимость молочной продукции снизилась на 1,3%, до $4 083 за метрическую тонну после того, как упала на 0,9% в ходе предыдущего аукциона. Результаты аукциона также показали, что стоимость цельного сухого молока упала на 1,8%, составив $3 997 за метрическую тонну после того, как уменьшилась на 0,5% в ходе предыдущего аукциона. Тем временем, цена обезжиренного сухого молока упала на 1,7%, и составила $3 356 за метрическую тонну после того, как снизилась на 0,5% в ходе предыдущего аукциона.

Молочные товары составляют значимую долю экспорта Новой Зеландии, поэтому динамика их цен напрямую влияет на курс новозеландского доллара. После оглашения итогов аукциона пара NZD/USD торгуется на уровне NZD0.7117, со снижением на 0,32%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно отчету, опубликованному Министерством торговли во вторник, товарные запасы в США незначительно сократились в апреле.

В отчете говорится, что товарно-материальные запасы предприятий упали на 0,2 процента в апреле после роста на пересмотренные в сторону понижения 0,2 процента в марте. Экономисты ожидали, что товарные запасы предприятий сократятся на 0,1 процента по сравнению с ростом на 0,3 процента, о котором первоначально сообщалось в предыдущем месяце.

Незначительное сокращение товарных запасов произошло из-за того, что розничные запасы упали на 1,8 процента в апреле после снижения на 1,4 процента в мае.

Резкое падение розничных запасов более чем компенсировало увеличение оптовых и производственных запасов, которые выросли на 0,8 процента и 0,3 процента, соответственно.

Между тем, Министерство торговли сообщило, что продажи бизнеса выросли на 0,6 процента в апреле после роста на 5,8 процента в апреле. Оптовые продажи выросли на 0,8 процента, в то время как розничные и производственные продажи увеличились на 0,5 процента и 0,4 процента соответственно.

В связи с падением запасов и ростом продаж отношение общих товарных запасов к продажам снизилось до 1,25 в апреле с 1,26 в марте.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В среду будет представлено значительное количество важных данных. В 06:00 GMT Британия опубликует индекс потребительских цен и индекс розничных цен за май. Первый индикатор отслеживает изменение розничных цен на товары и услуги, входящие в потребительскую корзину. В расчет индекса включены цены на продукты питания, одежду, расходы на образование, здравоохранение, транспорт, коммунальные платежи, досуг. Индикатор рассчитывается ежемесячно и является основным «барометром» уровня инфляции в любой стране, в том числе, и в Великобритании. Считается самым важным инфляционным показателем. Второй показатель отражает изменение цен на товары и услуги в магазинах розничной торговли. Индекс рассчитывается на основании цен около 130 тысяч разных товаров потребительского спроса. Является одним из показателей темпов инфляции в Великобритании. Ожидается, что ИПЦ вырос на 1,8% годовых, а индекс розничных цен увеличился на 3,2% годовых.

В 07:00 GMT Китай заявит об изменении розничных продаж, промышленного производства и объема инвестиций в основные фонды за май. Первый показатель отражает изменение объема продаж в сфере розничной торговли. Является индикатором уровня потребления. Характеризует уровень потребительских расходов и спроса. Второй показатель является одним из основных индикаторов, которые оценивают состояние экономики страны. Данный индикатор представляет собой изменение общей стоимости продуктов произведенных предприятиями горнодобывающей и обрабатывающей промышленности, а также сферы услуг с учетом инфляции. Согласно прогнозу, розничные продажи увеличились на 14% годовых, промышленное производство выросло на 8,9% годовых, а инвестиции в основные фонды выросло на 16,8% годовых. 

В 12:30 GMT Канада представит индекс потребительских цен за май. Ожидается, что ИПЦ вырос на 0,4% за месяц и на 3,5% годовых.

Также в 12:30 GMT США заявят об изменении разрешений на строительство и числа закладок новых фундаментов за май, и выпустят индекс цен на импорт за май. Первый индикатор показывает количество разрешений на строительство новых домов. Не смотря на то, что показатель измеряет данные за месяц, его значение подается в годовом формате (х12). Индикатор очень чувствителен к изменению основных процентных ставок, так как под строительство необходимо брать банковские кредиты. В силу особенностей рынка недвижимости, значения показателя подвержены сезонным колебаниям. Увеличение объемов разрешений на строительство отражает улучшение благосостояния населения страны. Второй показатель отражает число строительных объектов, появляющихся каждый месяц. Началом строительства считается закладка фундамента под будущие объекты. Является одним из главных индикаторов здоровья экономики страны, поскольку рост строительства провоцирует сильный волновой эффект. Согласно прогнозу, число разрешений на строительство увеличилось до 1,74 млн. с 1,73 млн. в апреле, закладки новых домов выросли до 1,63 млн. с 1,569 млн., а индекс цен на импорт поднялся на 0,7% относительно апреля.

В 14:30 GMT США объявят об изменении запасов нефти по данным министерства энергетики.

В 18:00 GMT в США будет оглашено решение FOMC по процентной ставке, а также выйдет Сопроводительное заявление FOMC и экономический прогноз от FOMC. Ожидается, что ставка будет сохранена на уровне 0,25%.

В 18:30 GMT в США состоится пресс-конференция FOMC.

В 22:45 GMT Новая Зеландия заявит об изменении объема ВВП за 1-й квартал. Показатель отражает изменение рыночной стоимости всех товаров и услуг, предназначенных для непосредственного употребления, произведённых за определенный период во всех отраслях экономики на территории государства для потребления, экспорта и накопления, вне зависимости от национальной принадлежности использованных факторов производства. Является наиболее полным индикатором состояния экономики.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Настроения строителей в июне упали до самого низкого уровня с августа, поскольку затраты на строительство повысили цены на новые дома, оттеснив покупателей и затруднив получение кредитов некоторыми строителями.

Индекс состояния рынка жилья от Национальной ассоциации строителей жилья и Wells Fargo упал на 2 пункта до 81, по сравнению с недавним рекордным пиком в 90 в ноябре прошлого года. Все, что выше 50, по-прежнему считается положительным.

«Повышение затрат и снижение доступности пиломатериалов хвойных пород и других строительных материалов снизили настроения строителей в июне», - сказал председатель NAHB Чак Фоук, застройщик из Тампы, Флорида. «Эти более высокие затраты вывели некоторые новые дома за рамки бюджета потенциальных покупателей, что замедлило темпы строительства домов».

Хотя цены на пиломатериалы снизились примерно на 10% по сравнению с недавним пиком, они все еще примерно на 300% выше, чем в среднем за 15 лет. Затраты на другие строительные продукты также выросли, а поставки по-прежнему задерживаются, и все это из-за сохраняющихся проблем в цепочке поставок из-за пандемии. Эти более высокие затраты перекладываются на покупателей. Средняя цена на недавно построенный дом в апреле, по последним данным, выросла на 20% в годовом исчислении.

Из трех компонентов индекса настроений, компонент текущих условий продаж упал на 2 пункта до 86. Ожидания по продажам в следующие шесть месяцев упали на 2 пункта до 79, а трафик покупателей также снизился на 2 пункта до 71.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Производство на заводах США выросло в мае больше, чем ожидалось, поскольку производство автомобилей восстановилось, но нехватка сырья и рабочей силы продолжает бросать тень на обрабатывающую промышленность.

Производство в обрабатывающей промышленности выросло на 0,9% в прошлом месяце после падения на -0,1% в апреле, сообщила Федеральная резервная система. Экономисты прогнозировали, что объем промышленного производства в мае вырастет на 0,6%. 

Производство, на которое приходится 11,9% экономики США, опирается на массивные бюджетные стимулы, низкие процентные ставки и сохраняющийся высокий спрос на товары, несмотря на то, что расходы смещаются в сторону услуг на фоне значительного улучшения ситуации в области общественного здравоохранения.

Но устойчивый спрос создает нагрузку на цепочку поставок из-за нехватки сырья и рабочей силы во всей отрасли.

Автомобильная промышленность столкнулась с глобальной нехваткой полупроводников, что вынудило некоторых автопроизводителей сократить производство. 

Hyundai Motor USA заявила в понедельник, что приостановит производство на своем заводе в Монтгомери в Алабаме на неделю из-за отказа чипа и «продолжит принимать необходимые меры для оптимизации производства».

На прошлой неделе Volkswagen заявил, что ожидается ослабление предложения в третьем квартале, хотя в долгосрочной перспективе узкие места сохранятся.

Это говорит о том, что увеличение производства на автозаводах на 6,7% в прошлом месяце, вероятно, было временным. Сборки автомобилей подскочили примерно на 1 миллион единиц до 9,9 миллиона единиц в годовом исчислении в прошлом месяце, но оставались более чем на 1 миллион единиц ниже среднего уровня во второй половине 2020 года.

Без учета автомобилей производство в обрабатывающей промышленности выросло на 0,5% в прошлом месяце.

Восстановление промышленного производства в сочетании с увеличением добычи полезных ископаемых на 1,2% и коммунальных услуг на 0,2% привело к увеличению промышленного производства на 0,8% в прошлом месяце. Это последовало за ростом на 0,1% в апреле.

Загрузка производственных мощностей в производственном секторе, показывающая, насколько полно фирмы используют свои ресурсы, выросла на 0,7 процентного пункта до 75,6%. Общий объем использования производственных мощностей в промышленном секторе вырос на 0,6 процентных пункта до 75,2%. Это на 4,4 процентных пункта ниже среднего показателя за 1972–2020 годы.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

• EUR/USD:1.2075-80 (€646 млн), 1.2200 (€607 млн)

• USD/JPY: 109.50 ($447 млн), 110.00 ($1.2 млрд)

• AUD/USD:0.7700 (A$491 млн), 0.7725-30 (1.1 млрд)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Федеральная резервная система Нью-Йорка сообщила во вторник, что ее барометр производственной деловой активности в штате Нью-Йорк в июне снизился второй месяц подряд.

Региональной индекс ФРБ Нью-Йорка по текущим условиям ведения бизнеса упал на семь пунктов до 17,4, что ниже прогноза аналитиков, опрошенных Рейтер, в 23,0.

Значение выше нуля сигнализирует о расширении производственного сектора Нью-Йорка.

Новые заказы выросли умеренно, поставки увеличились рекордными темпами, а запасы сократились. Производственные фирмы Нью-Йорка были оптимистичны. Прогноз на шесть месяцев вырос на 11 пунктов до 47,7. Индексы новых заказов и отгрузок выросли до аналогичных уровней.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Отчет, опубликованный Министерством труда, показал, что в мае цены производителей в США выросли больше, чем ожидалось.

Министерство труда сообщило, что его индекс цен производителей для конечного спроса в мае вырос на 0,8% после роста на 0,6% в апреле. Экономисты прогнозировали рост на 0,6%.

Без учета цен на продукты питания, энергию и торговые услуги, цены основных производителей выросли в мае на 0,7%, что соответствует росту, наблюдавшемуся в предыдущем месяце. Ожидалось, что базовые цены вырастут на 0,5%.

По сравнению с тем же месяцем год назад, цены производителей в мае выросли на 6,6%, что является самым большим ростом с тех пор, как данные за 12 месяцев были впервые рассчитаны в ноябре 2010 года.

Годовые темпы роста цен основных производителей также ускорились до рекордных 5,3% в мае с 4,6% в апреле.

Отчет последовал за новостями на прошлой неделе о том, что потребительские цены стабильно выросли в мае, что привело к самому большому ежегодному увеличению инфляции за почти 13 лет.

Председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл неоднократно заявлял, что повышение инфляции будет временным явлением, и это утверждение поддерживается большинством экономистов. Скачок инфляции в значительной степени объясняется возобновлением экономики, что привело к тому, что цены вернулись к нормальному уровню в районах, наиболее пострадавших от вируса, а также падением слабых показателей прошлой весны из расчетов.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Розничные продажи в США в мае упали больше, чем ожидалось, при этом расходы вернулись на услуги, а не на товары, поскольку вакцинация позволяет американцам путешествовать и заниматься другими видами деятельности, которые были ограничены пандемией COVID-19.

Розничные продажи упали на -1,3% в прошлом месяце, сообщило  Министерство торговли. Данные за апрель были пересмотрены в сторону повышения, чтобы показать, что продажи увеличились на 0,9%, а не остались неизменными, как сообщалось ранее. Экономисты прогнозировали снижение розничных продаж на -0,8%.

Во время пандемии спрос сместился на такие товары, как электроника и автомобили, поскольку миллионы людей работали из дома, перешли на онлайн-классы и избегали общественного транспорта.

В настоящее время более половины взрослых американцев полностью вакцинированы, что повысило спрос на авиаперелеты, проживание в отелях, рестораны и развлечения, а также другие виды деятельности. Прививки, триллионы долларов от правительства и рекордно низкие процентные ставки подпитывают спрос.

Рестораны и бары - единственная категория услуг, включенная в отчет о розничных продажах.

Снижение розничных продаж в мае также связано с падением выручки в автосалонах. Это отразило ограниченное предложение автомобилей, поскольку глобальный дефицит полупроводников препятствует производству автомобилей.

Без учета автомобилей, бензина, строительных материалов и продуктов питания, розничные продажи упали на -0,7% в прошлом месяце после пересмотренного снижения на -0,4% в апреле. Эти так называемые основные розничные продажи наиболее точно соответствуют компоненту потребительских расходов в валовом внутреннем продукте. Ранее предполагалось, что в апреле они упали на -1,5%.

На розничные продажи приходится компонент потребительских расходов, связанный с товарами, а вторую часть составляют такие услуги, как здравоохранение, образование, путешествия и размещение в гостиницах.

На товары приходится около 41% потребительских расходов, а остальное - на услуги. Таким образом, потребительские расходы, вероятно, во втором квартале оставались устойчивыми, что способствовало экономическому росту.

Хотя доходы от стимулирующих проверок сокращаются, потребители накопили не менее $2,3 трлн избыточных сбережений во время пандемии, что, как ожидается, приведет к увеличению расходов в этом году и в последующий период.

Потребительские расходы, на которые приходится более двух третей экономической активности в США, в первом квартале выросли на 11,3% в годовом исчислении. Ожидается еще одна четверть уверенного роста, и большинство экономистов прогнозируют двузначный рост ВВП во втором квартале.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

• У нас не может быть  мира, в котором финансовые инновации получают возможность игнорировать общественные интересы.

• Следует заранее понимать, что мы стремимся сделать с цифровой валютой

• В таком процессе неизбежно будут присутствовать элементы “жесткой любви” и некоторые разочарованные амбиции

• Следовательно, стейблкоины должны обещать, надежно и последовательно, быть полностью взаимозаменяемыми с существующими формами денег.

Бейли говорит о будущих финансовых услугах, и его комментарии ограничены по объему и мало касаются политики или экономики.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Доллар стабилизировался около многонедельных максимумов, поскольку трейдеры проявили осторожность в преддверии двухдневного заседания Федеральной резервной системы, которое потенциально может дать намек на планы по сокращению покупок облигаций.

До сих пор официальные лица ФРС во главе с председателем Джеромом Пауэллом подчеркивали, что растущее инфляционное давление носит временный характер и что сверхлегкие денежно-кредитные условия сохранятся в течение некоторого времени.

Однако недавние экономические данные вызвали опасения, что ценовое давление может вынудить к более ранней отмене стимулов.

Около 60% экономистов, опрошенных Reuters, ожидают объявления о сокращении выбросов в следующем квартале.

Инвесторы надеются, что данные по розничным продажам в США и производственный обзор во вторник подскажут, чего ожидать от заявления и пресс-конференции ФРС в среду.

Между тем на торговых площадках чувствуется осторожность.

Индекс доллара упал на азиатской сессии, но позже вырос на 0,06% до 90,54, колеблясь около многонедельных максимумов.

Доходность 10-летних казначейских облигаций США составила 1,49%, что значительно ниже уровня 1,60%, на котором они торговались к началу июня.

Курс евро по отношению к доллару не изменился и остается чуть выше месячного минимума, достигнутого на прошлой неделе.

Никаких заметных движений не произошло после того, как данные показали, что нескорректированное положительное сальдо торгового баланса еврозоны в апреле было почти в пять раз выше, чем годом ранее, но все же меньше, чем ожидалось.

Что касается торговли, глава Еврокомиссии объявил, что блок и США разрешили 17-летний спор о субсидиях на самолет.

Последствия объявления о торговой сделке Великобританией и Австралией все еще неясны, но ожидается, что соглашение принесет пользу австралийским фермерам.

ЕUR/USD: пара торгуется в диапазоне $1.2115-50,

GBP/USD: пара торгуется в основном со снижением с $1.4130 до $1.4070 

USD/JPY: пара торгуется в диапазоне Y110.00-15 - около недельного максимума. 

В 12:15 GMT Канада сообщит об изменении числа закладок новых фундаментов за май. В 12:30 GMT США объявят об изменении розничной торговли за май, а также выпустят индекс цен производителей за май и индекс активности в производственном секторе от ФРБ Нью-Йорка за июнь. В 13:15 GMT США сообщат об изменении промышленного производства за май. В 14:00 GMT США заявят об изменении объема запасов на коммерческих складах за апрель, а также выпустят индекс состояния рынка жилья от NAHB за июнь. В 20:00 GMT США объявят об изменении чистого и общего объема покупок долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами за апрель. В 22:45 GMT Новая Зеландия сообщит об изменении сальдо платежного баланса за 1-й квартал. В 23:50 GMT Япония объявит об изменении объема заказов на машины и оборудование за апрель и сальдо баланса внешней торговли за май.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade.

Bloomberg 

Английские футбольные клубы получили рекордный убыток за год пандемии

Убыток 20 футбольных клубов Английской премьер-лиги за год пандемии составил рекордную сумму $1,4 млрд. Эксперты Deloitte считают, что уже в предстоящем сезоне их доходы могут вновь вырасти до уровня, предшествовавшего пандемии.

Футбольные клубы Английской премьер-лиги понесли за год пандемии крупнейшие коллективные потери в своей истории, сообщил Bloomberg со ссылкой на исследование Deloitte. Аналитики консалтинговой компании подсчитали, что общий убыток 20 клубов Английской премьер-лиги до вычета налогов за период с марта 2020 года по март 2021-го составил £1 млрд ($1,4 млрд). Их совокупная выручка за год пандемии снизилась на 13% из-за того, что игры и продажи билетов были приостановлены, а телевизионные вещатели потребовали скидок.

CNBC

SpaceX Маска впервые с разрешения Пентагона отправит спутник на повторно используемой ракете

Компания Илона Маска SpaceX впервые с разрешения Пентагона отправит спутник на повторно используемой ракете Falcon 9. США сэкономят на таком полете около $64 млн

SpaceX Илона Маска впервые отправит на орбиту спутник национальной безопасности на повторно используемой ракете Falcon 9. Это сэкономит Центру космических и ракетных систем Пентагона около $64 млн, для запуска в четверг, 17 июня будет использована ракета, которая уже побывала в космическом полете в ноябре 2020 года, передает CNBC.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Не скорректированное положительное сальдо торгового баланса еврозоны в апреле было почти в пять раз выше, чем годом ранее, в основном благодаря сильному восстановлению экспорта машин и автомобилей.

Статистическое управление Европейского союза заявило, что нескорректированное положительное сальдо торгового баланса 19 стран, использующих евро, составило 10,9 млрд евро в апреле по сравнению с 2,3 млрд евро в апреле 2020 года, так как общий экспорт зоны евро вырос на 43,2%, а импорт увеличился на 37,4%.

Но апрельский результат не оправдал ожиданий рынка в отношении профицита в 15,8 млрд евро, согласно опросу экономистов Reuters.

Экспорт машин и транспортных средств из всего ЕС вырос на 11,9% за первые четыре месяца 2021 года, увеличив профицит в этой категории до 58,5 млрд евро с 48,5 млрд евро годом ранее.

Дефицит торгового баланса ЕС с его крупнейшим торговым партнером Китаем увеличился, но он был компенсирован увеличением положительного сальдо торгового баланса с Соединенными Штатами и Великобританией.

Общий объем торговли блока из 27 стран с Великобританией снизился после того, как страна покинула внутренний рынок ЕС в начале года, но профицит вырос, потому что импорт из Великобритании упал на 27,1% в январе-апреле, а экспорт снизился только на 3,3%.

С поправкой на сезонные факторы положительное сальдо внешней торговли еврозоны в апреле составило 9,4 млрд евро по сравнению с 18,3 млрд евро в марте.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Банк Японии должен в конечном итоге рассмотреть способы избавления от своих огромных авуаров биржевых фондов (ETF), например, продав их домашним хозяйствам, - сказал бывший руководитель политики центрального банка Макото Сакураи.

Но до этого времени уйдут годы, поскольку экономике Японии может потребоваться до 2024 года, чтобы полностью оправиться от шрамов от пандемии коронавируса, что вынудит Банк Японии сохранить свои массивные стимулы после окончания срока губернатора Харухико Курода в апреле 2023 года, сказал он.

“Текущий стимул не будет длиться вечно. Банк Японии должен подумать (как выйти) в какой-то момент. Но это произойдет не раньше 2024 или 2025 года “, - сказал Сакураи в интервью Reuters.

“Банк Японии должен будет придерживаться нынешних рамок в течение оставшегося срока полномочий Куроды, поскольку экономика Японии не восстановится так быстро”, - сказал Сакураи, который во время своего пятилетнего пребывания в совете директоров считался одним из ближайших соратников Куроды.

Под контролем кривой доходности (YCC) Банк Японии устанавливает краткосрочные процентные ставки на уровне -0,1% и доходность 10-летних облигаций на уровне около 0%. Он также покупает огромные объемы государственных облигаций и рискованных активов, таких как ETF, чтобы перекачивать деньги в экономику.

Перед уходом в отставку в марте Сакураи принял участие в решении Банка Японии в этом месяце сделать YCC достаточно устойчивым, чтобы выдержать длительную битву за разжигание инфляции.

По словам Сакураи, мартовский обзор позволил Банку Японии поддерживать YCC еще на несколько лет, позволив ему поддерживать сверхслабую политику без чрезмерного увеличения своего баланса.

Среди шагов было отказ от количественной цели по темпам покупки ETF и разъяснение того, что это позволит 10-летней доходности переместиться на 50 базисных пунктов вокруг ее цели 0% в надежде вдохнуть жизнь обратно в спящий рынок облигаций.

Несмотря на принятые меры, объем торгов на японском рынке облигаций в мае упал почти за два десятилетия. Тем не менее, Сакураи сказал, что «слишком рано» предпринимать дальнейшие шаги по оживлению рынка, утверждая, что необходимо больше времени, чтобы увидеть, изменится ли доходность в Японии в ответ на внешние события.

По словам Сакураи, после сокращения покупок облигаций и ETF Банк Японии также должен найти способы избавиться от своих активов в ETF.

Вложения Банка Японии в ETF выросли примерно до $50 трлн, что сделало его крупнейшим держателем японских акций и привлекло внимание к тому, что его баланс подвергается чрезмерному рыночному риску.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Гармонизированная инфляция в Германии укорялась в мае третий месяц подряд до самого высокого уровня почти за три года и остается выше целевого показателя Европейского центрального банка «ниже, но близко к 2%», показали окончательные данные Destatis.

Гармонизированный индекс потребительских цен вырос на 2,4% в годовом исчислении в мае, что было быстрее, чем рост на 2,1% в апреле. Это самый высокий показатель с октября 2018 года, когда он составлял 2,6%.

Индекс потребительских цен вырос на 2,5% в год после роста на 2,0% в апреле. Согласно отчету Destatis, общая инфляция ускоряется пятый месяц подряд и является самой высокой с сентября 2011 года.

Цены на энергоносители выросли на 10,0% после роста на 7,9% в предыдущем месяце. Без учета цен на энергоносители инфляция в мае составила 1,8%.

Инфляция цен на продукты питания замедлилась до 1,5% с 1,9%. Стоимость услуг выросла на 2,2%.

В месячном исчислении согласованный индекс потребительских цен в мае вырос на 0,3%. ИПЦ вырос на 0,5%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Ожидается, что экономика Швейцарии вырастет в этом году на 3,6%, заявило во вторник правительство, повысив прогноз на весь год, поскольку ослабление ограничений на коронавирус повышает уверенность в восстановлении.

Правительство заявило, что ожидает быстрого восстановления внутренней экономики, в то время как международная ситуация также выглядела лучше, поскольку оно повысило свой прогноз с 3% роста, который он предсказывал в марте.

В следующем году рост будет сохраняться, при этом ожидается, что в 2022 году экономика Швейцарии вырастет на 3,3% выше среднего, говорится в сообщении правительства.

“После постепенного смягчения политики в начале марта внутренняя экономика начала быстро восстанавливаться”, - говорится в заявлении Государственного секретариата по экономическим связям (SECO).

“Промышленное производство также значительно выросло, чему способствовал рост спроса со стороны основных торговых партнеров. Индикаторы указывают на дальнейший рост как в промышленности, так и в сфере услуг”.

Прогнозные данные свидетельствуют об усилении экономической активности в последние недели, при этом индекс менеджеров по снабжению за май достиг своего самого высокого уровня.

Перспективный индикатор KOF, который указывает на рост экономики за шесть месяцев, также достиг своего самого высокого уровня в мае.

Швейцария настаивает на ослаблении мер, связанных с пандемией, обнародовав планы по ограничению ограничений на въезд в страну в этом месяце и еще больше открывая общественную жизнь, поскольку число случаев COVID-19 продолжает снижаться.

23 июня правительство примет решение о том, следует ли продолжать пятую волну мер по возобновлению работы, включая отмену требования носить маски в общественных местах, увеличение количества сидячих мест в ресторанах и возобновление работы дискотек.

SECO заявила во вторник, что если запланированное ослабление пойдет по плану, восстановление экономики, вероятно, станет более масштабным со временем.

В частности, в потребительских секторах, которые в течение длительного времени были жестко ограничены из-за пандемии, должен возникнуть значительный эффект наверстывания, говорится в сообщении.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Число сотрудников, занятых в британских компаниях, в мае выросло на рекордную сумму, поскольку ограничения COVID были ослаблены, а пабы и рестораны возобновили обслуживание помещений, хотя оно по-прежнему остается более чем на полмиллиона ниже своего допандемического пика.

Налоговые данные показали, что британские компании увеличили количество сотрудников на 197 000 в мае, что является самым большим увеличением за один месяц с момента начала записи в июле 2014 года, в результате чего общее количество сотрудников достигло 28,5 миллионов.

Данные также показали самый быстрый рост общей заработной платы с 2007 года в период по апрель, хотя статистики предупреждали, что это искажено сравнением с заниженной заработной платой год назад и большим сокращением рабочих мест среди низкооплачиваемого персонала.

Общий уровень безработицы снизился четвертый месяц подряд до 4,7% за три месяца до апреля, что соответствует прогнозам опроса экономистов.

Уровень безработицы сдерживается правительственной программой отпусков. Это обеспечило выплату заработной платы на 8,9 млн рабочих мест на пике в мае 2020 года, во время первой блокировки COVID, и поддержало 3,4 млн рабочих мест в апреле 2021 года.

Более поздние данные опроса УНС указали на дальнейшее сокращение числа рабочих мест до чуть более 2 миллионов к середине мая, а данные вторника показали наибольшее количество вакансий с начала пандемии.

Наибольший рост вакансий отмечен в сфере размещения и общественного питания. Сектор сильно пострадал от пандемии, и в ближайшие недели он столкнется с дополнительными проблемами, поскольку полное снятие ограничений пропускной способности COVID было отложено до 19 июля из-за распространения нового, более заразного варианта COVID. читать далее

Доля мужчин трудоспособного возраста, отнесенных к категории неактивных, достигла рекордного уровня 17,8%. В эту категорию входят студенты и люди, заботящиеся о семье, а также те, кто отказался от поиска работы.

Средняя недельная прибыль за три месяца до конца апреля выросла на 5,6% по сравнению с годом ранее, это самый большой рост с марта 2007 года и выше прогнозов.

УНС заявило, что, хотя были некоторые признаки того, что работодатели предлагали бонусы при входе в систему для привлечения персонала, большая часть роста отражала базовые эффекты и другие искажения. По оценкам, основной рост заработной платы составил около 3%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Во вторник доллар колебался недалеко от многонедельных максимумов в преддверии заседания Федеральной резервной системы США, которое должно состоятся на этой неделе. 

Рынки не ожидают от данной встречи существенных изменений в денежно-кредитной политики, но с учетом того, что позиции трейдеров по отношению к доллару сильно загружены, инвесторы с подозрением относятся к любому изменению тона, которое может спровоцировать ралли на рынках.

Курс евро торговался чуть выше месячного минимума в $1,2093 доллара, достигнутого на прошлой неделе. Иена достигла семисессионного минимума. Индекс доллара США держался около верхней границы недавнего диапазона на уровне 90,512. 

Австралийский доллар незначительно упал во вторник после того, как протокол последнего заседания Резервного банка Австралии показал, что ЦБ готов продолжать покупать облигации, даже несмотря на то, что экономика восстановила объемы производства до пандемии.

В целом австралийский доллар в этом году торговался в боковом тренде, несмотря на быстрый рост цен на сырьевые товары, поскольку рынки сосредоточились на данных из США и ФРС.

Курс новозеландского доллара и фунта стерлингов также был зафиксирован в узких диапазонах на фоне падения индикаторов волатильности рынка к самому низкому уровню с момента начала пандемии.

В преддверии объявления решения ФРС и пресс-конференции регулятора в среду рынки будут следить за розничными продажами в США и опросом в производственном секторе. Эти данные будут опубликованы  позднее во вторник.

До сих пор официальные лица ФРС во главе с председателем Джеромом Пауэллом подчеркивали, что рост инфляционного давления носит временный характер и что сверхлегкие денежно-кредитные условия Федрезерва сохранятся в течение некоторого времени, хотя недавние экономические данные вызвали опасения, что ценовое давление может вызвать более ранние сокращения мер стимулирования.

По данным опубликованных опросов от Reuters, около 60% экономистов, ожидают объявления о сокращении стимулирующих программ уже в следующем квартале.

На рынке криптовалют, биткойн смог стабилизироваться на уровне выше $40000 во вторник и активно приближается к 200-дневной скользящей средней, поддерживаемый обещаниями новых инвестиций со стороны MicroStrategy. Также определенную поддержку самой популярной криптовалюте оказал Илон Маск, который в воскресенье отметил, что автопроизводитель Tesla может возобновить транзакции с использованием токена, если майнеры смогут использовать более чистую энергию для их добычи.

Эфир также немного поднялся и пробился выше своей 20-дневной скользящей средней.

Вчера пара EUR/USD торговалась с повышением и закрыла день на положительной территории около цены $1.2115. Сегодня пара торговалась в узком диапазоне $1.2115-25, оставаясь вблизи вчерашней цены закрытия. На часовом графике EUR/USD все еще торгуется ниже линии скользящей средней МА (200) Н1 ($1.2160). На четырехчасовом графике ситуация аналогичная. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться южного направления в торговле и пока пара остается ниже MA 200 H1, необходимо искать точки входа на продажу на формирование коррекции. 

Вчера пара GBP/USD торговалась разнонаправлено в диапазоне $1.4070-$1.4120 и закрыла день без существенных изменений. Сегодня пара также торговалась в узком диапазоне $1.4100-15, оставаясь вблизи вчерашней цены закрытия. На часовом графике GBP/USD тестирует на прочность поддержку - линию скользящей средней МА (200) Н1 ($1.4140). На четырехчасовом графике пара пока остается выше линии MA 200 H4. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться северного направления в торговле и пока пара остается выше MA 200 H1, необходимо искать точки входа на покупку на окончание коррекции. 

Вчера пара USD/JPY торговалась с повышением и закрыла день на положительной территории около цены Y110.05. Сегодня пара торговалась в узком диапазоне Y110.00-15, оставаясь вблизи вчерашней цены закрытия. На часовом графике USD/JPY все еще торгуется выше линии скользящей средней МА (200) Н1 (Y109.65). На четырехчасовом графике ситуация аналогичная. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться северного направления в торговле и пока пара остается выше MA 200 H1, необходимо искать точки входа на покупку на формирование коррекции. 

Вторник окажется весьма информативным днем недели. В 06:00 GMT Британия объявила об изменении числа заявлений на получение пособий по безработице за май, а также уровня безработицы и среднего заработка за апрель. В 06:00 GMT Германия выпустила индекс потребительских цен за май. В 06:45 GMT Франция опубликовала индекс потребительских цен за май. В 07:00 GMT в Швейцарии состоится публикация экономического прогноза от SECO. В 09:00 GMT еврозона заявит об изменении сальдо баланса внешней торговли за апрель. В 12:15 GMT в Британии с речью выступит глава Банка Англии Бэйли. Также в 12:15 GMT Канада сообщит об изменении числа закладок новых фундаментов за май. В 12:30 GMT США объявят об изменении розничной торговли за май, а также выпустят индекс цен производителей за май и индекс активности в производственном секторе от ФРБ Нью-Йорка за июнь. В 13:15 GMT США сообщат об изменении промышленного производства за май. В 14:00 GMT США заявят об изменении объема запасов на коммерческих складах за апрель, а также выпустят индекс состояния рынка жилья от NAHB за июнь. В 20:00 GMT США объявят об изменении чистого и общего объема покупок долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами за апрель. В 22:45 GMT Новая Зеландия сообщит об изменении сальдо платежного баланса за 1-й квартал. В 23:50 GMT Япония объявит об изменении объема заказов на машины и оборудование за апрель и сальдо баланса внешней торговли за май.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.2209 (537)

$1.2186 (407)

$1.2170 (118)

Цена на момент написания обзора: $1.2133

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.2081 (2999)

$1.2054 (1587)

$1.2020 (2106)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам и PUT опционам с датой экспирации 9 июля составляет 43952 контракта (согласно данным за 14 июня), при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,1650 (3886);

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.4219 (405)

$1.4197 (307)

$1.4159 (146)

Цена на момент написания обзора: $1.4113

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.4043 (315)

$1.4015 (670)

$1.3953 (2981)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 9 июля составляет 13021 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,4500 (3528);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 9 июля составляет 14564 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,4000 (2981);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 14 июня составило 1,12 против 1,12 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент. 

Информационно-аналитический отдел Teletrade 

В 09:00 GMT Испания проведет аукцион по продаже 3-х месячных гособлигаций  

В 09:40 GMT Германия проведет аукцион по продаже 2-х летних гособлигаций

В 09:45 GMT Британия проведет аукцион по продаже 30-ти летних гособлигаций

В 15:30 GMT США проведут аукцион по продаже 52-х недельных гособлигаций

В 15:30 GMT США проведут аукцион по продаже 42-х дневных гособлигаций

В 16:00 GMT Россия опубликует данные по ВВП за первый квартал

В 17:00 GMT США проведут аукцион по продаже 20-ти летних гособлигаций

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сегодня был опубликован протокол последнего заседания Резервного банка Австралии, посвященного денежно-кредитной политике. Ниже будут представлены основные тезисы из данного документа:

• правление согласилось, что было бы "преждевременно рассматривать вопрос о прекращении" программы покупки облигаций

• монетарная политика должна оставаться в высшей степени адаптивной для достижения цели полной занятости в экономике страны

• программа покупки облигаций поддерживала благоприятные условия, необходимые для восстановления экономики Австралии

• возврат к нормализации рынка труда и достижение целевого уровня инфляция вряд ли случатся раньше 2024 года

• ежегодный рост заработной платы должен быть устойчиво выше 3%, чтобы инфляция достигла целевого показателя

• члены правления регулятора ожидают постепенного роста заработной платы в течение следующих нескольких лет

• на данный момент экономика Австралии переходит от восстановления к росту

• стало понятно, что некоторые фирмы предпочитают другие меры (единовременные бонусы и более гибкий график работы), не связанные с заработной платой, для привлечения рабочей силы

• расходы домашних хозяйств должны быть высокими, подержанными ростом благосостояния, занятости и снижением уровня неопределенности

• австралийский доллар находится в узком диапазоне, несмотря на значительное повышение цен на некоторые сырьевые товары

• денежно-кредитная политика РБА способствовала тому, что австралийский доллар не вырос, как должен был бы

Информационно-аналитический отдел TeleTrade