EUR/USD выросла к максимуму за 2 недели на 1.1360, но не смогла закрепиться выше 1.1350 и отступила. Сейчас она тестирует область 1.1300 на фоне восстановления доллара по всему спектру рынка.

Американские данные в основном вышли слабыми, особенно  данные PMI, однако игроки их проигнорировали. В центре внимания было заседание ЕЦБ, по итогам которого ЦБ анонсировал осторожное сворачивание. Это поддержало евро.

Позже  бычий импульс евро угас, и пара начала отступать. В то же время доллар вырос, однако пара привлекла покупателей возле 1.1300.

EUR/USD вернулась в прежний торговый диапазон 1.1350 - 1.1250.

Главный аналитик FXStreet Валерия Беднарик прокомментировала краткосрочный прогноз по EUR/USD:

 «EUR/USD выросла к максимуму 1.1359, хотя позже отступила. На 4-часовом графика цена вновь поднялась выше 20 и 100 SMA, которые сходятся возле 1.1280 и держатся во флэте. 200 SMA сохраняет медвежий настрой, держась на несколько пунктов под 1.1380, 38.2% коррекции медвежьего хода ноября.

Паре необходимо  пробить сопротивление Фибо, чтобы подтвердить бычий настрой и нацелиться на 1.1460/80.

Уровни поддержки: 1.1305 1.1260 1.1220  

Уровни сопротивления: 1.1380 1.1425 1.1470»

S&P 500 вырос  в среду после заседания FOMC. Пробой 4714 необходим для завершения краткосрочной консолидации  и роста к 4744/50, как пишут аналитики Credit Suisse.

 «S&P 500 сейчас тестирует ключевое сопротивление на 4713/14 (максимумы конца прошлой недели/понедельника). Пробой этой отметки завершит консолидацию и нацелит индекс на 4744/50 на фоне роста MACD дневного графика, который закрепился в зеленой зоне.

Выше индекс может нацелиться на 4780/82 и 4800 (психол. уровень).

Поддержка располагается на 4607 (гэп цены с прошлой недели) и простирается до 4592/88. Пробой этой области  нацелит индекс на 4556/54 (63-дневная МА и аптренд 2020/21 гг), и здесь индекс с большой вероятностью нащупает дно».

USD/JPY, наконец, выросла выше внутридневных максимумов на 113.96, завершив формирование основания и фазу консолидации и возобновив рост. Аналитики Credit Suisse ожидают, что пара вернется к максимумам 115.50/52 и далее к 116.87/117.00 в следующем году.

 «USD/JPY закрепилась выше ключевой краткосрочной линии сопротивления на 113.96, что подтвердило формирование основания и завершило фазу консолидации, возобновив рост в соответствии с более широким бычьим прогнозом, основанным на завершении формирования более масштабного основания.

Далее пара может нацелиться на 115.52/62 м на 115.87 (долгосрочный медвежий тренд с апреля 1990 года.

Рост выше 113.96 (незначительное сопротивление) усилит бычий настрой, а пробой 113.23 напротив сведет его на нет».

Как сообщают неназванные источники в ЕЦБ, некоторые представители Управляющего совета  недовольны продлением реинвестиций в рамках PEPP до 2024 года. Также они недовольны тем фактом, что ЕЦБ не установил срока завершения APP.

Кроме того, сообщается, что представители ЕЦБ   не достигли консенсуса в вопросе прогноза по инфляции, и некоторые говорят о наличии повышательных рисков для прогноза (в частности главы Банка Бельгии, Австрии и Германии).

• Прогноз 58.5, пред. 58.0
• PMI в производстве  снизился к 57.8 – минимум с декабря 2020 года
• Прогноз 58.5, пред. 58.3
• Цены на входе в производственном секторе минимальны с мая
• Индекс цен на входе в сфере услуг 77.4 против пред. 75.7 – максимум с начала наблюдений в 2009 году
• Составной PMI 56.9 против пред 57.2
• Индекс цен на входе составного PMI на максимуме за всю историю наблюдений

• Прогноз 0,7%,
• Пред. 1.7% (пересм. от 1.6%)
• Годовой показатель вырос на 5.3% - максимум с сентября 2019 года
• Загрузка мощностей 76.8% против 76.8% по прогнозам, пред. 76.5% (пересм. от 76.4%)
• Объем производства в обрабатывающем секторе 0.7% против пред. 1.4% (пересм. от +1.2%) – максимум с января 2019 года
• Загрузка мощностей в обрабатывающем секторе вырос на 0,5% к 77.3% в ноябре - максимум с декабря 2018 года

• Прогноз 1.663 млн против пред. 1.653 млн
• Разрешения на строительство  односемейных домов 1.103 млн против 1.074 млн в октябре
• Число начатых строительств 1.679 млн против 1.568 млн по прогнозам, пред. 1.502 млн (пересм. от 1.52 млн)
• Число начатых строительств односемейных домов 1.173 млн против пересм. 1.054 млн в октябре
• Разрешения на строительство выросли на 3.6% против 4.2% в октябре
• Число начатых строительств выросло на 11.8% м/м против -3.1% в октябре (пересм. от -0.7%)

• Прогноз 195 тыс., пред. 184 тыс.
• 4-недельное среднее значение 203750 против пред 219750 – минимум с 15 ноября 1969 года, когда показатель составил 202750
• Повторные заявки 1,845 млн против 1,936 млн
• 4-недельное среднее значение1963000 против пред. 2029000 – минимум с 14 марта 2020 года, когда показатель составил 1730000

Как заявила глава ЕЦБ Лагард в ходе пресс-конференции:

•  «Омикрон» может оказать негативное влияние
• Несколько представителей ЕЦБ с этим не согласились
• Мы достигли прогрессе в вопросе достижения целевого уровня инфляции
• Прогнозы на 2023, 2024 гг предполагают, что инфляция не будет у целевого уровня
• Существует повышательный  риск для инфляции
• Мы пока не видим вторичного влияния на зарплату
• Цены на энергию, вероятно, стабилизируются
• Возобновление PEPP потребует голосование совета

Агентство Reuters передает комментарии главы Банка Англии Бейли:

• Появились признаки более устойчивого ценового давления, которые беспокоят Банк Англии
• Оптовые цены на газ могут обусловит рост инфляции
• «Омикрон» - очень важный фактор для экономики
• Пока не ясно, как «Омикрон» повлияет на инфляцию
• Нам необходимо принимать меры в отношении инфляционного давления

• Рост HICP составит 2.6% в 2021 году против 2.2% ранее
• Рост HICP составит 1.8% в 2023 году против 1.5% ранее
• Рост инфляции составит 1.8% в 2024 году (без изменений)
• Рост ВВП составит 5,1% в 2021 году против 5.0% ранее
• Рост ВВП составит 4.2% в 2022 году против 4.6% ранее
• Рост ВВП составит 2.9% в 2023 году  против 2.1% ранее
• Рост ВВП составит 1.6% в 2024 году (без изменений)

Как заявила глава ЕЦБ Лагард в ходе пресс-конференции:

• Замедление роста, скорее всего, продолжится в начале следующего года
• Рост экономики превысит уровни до пандемии в 1 квартале 2022 года
• Меры ограничения могут замедлить рост
• Рост цен на энергию препятствует восстановлению
• Проблема перебоев в поставках сохранится, но может  ослабнуть в 2022 году
• Рост экономики должен прилично ускориться в 2022 году
• Пока не ясно, как скоро проблемы будут решены
• В течение 2022 года цены на энергию стабилизируются
• Риски для прогноза сбалансированы

• Прогноз 30, пред. 39
• Новые заказы 13.7 против пред. 47.4
• Занятость 33.9 против пред. 27.2
• Средняя продолжительность рабочей недели 30.4  против пред. 30.6
• Выплаченные цены 66.1 против пред.80.0
• Полученные цены 50.4 против пред. 62.9
• Невыполненные заказы 11.4 против пред. 27.4
• Сроки поставок 31.4 против пред. 35.7

Как заявила глава ЕЦБ Лагард в ходе пресс-конференции:

• Рынок труда восстанавливается
• Перебои в поставках ограничивают активность и препятствуют росту в краткосрочной перспективе
• Кризис в сфере здравоохранения продолжается
• Высокая инфляция в основном связана с ценами на энергию
• Инфляция снизится в следующем году
• Инфляция останется завышенной в краткосрочной перспективе
• В среднесрочной перспективе инфляция останется ниже цели
• Инфляция должна закрепиться  ниже целевого уровня
• Мы движемся к постепенному сокращению QE
• Аккомодация все еще необходима
• Необходима гибкость

EUR/USD продолжила расти внутри дня и отметила недельный максимум возле 1.1350 по итогам заседания ЕЦБ.

Пара продолжила отскок от 1.1220 и выросла второй день подряд  в четверг. Продолжающееся отступление доллара от 16-месячного максимума оказало  небольшую поддержку паре, равно как и отсутствие голубиных сигналов ЕЦБ.

Подтверждение завершения QE  в марте стало очередным бычьим сигналом, поддержавшим евро. Далее игроки ждут пресс-конференции ЕЦБ Лагард, а также публикации американских данных: заявки на пособия по безработице, индекс активности ФРБ Филадельфии, промпроизводство и PMI.

ЕЦБ по итогам  заседания принял решение сохранить ставку по депозитам на -0.50% (как и ожидалось).

Банк подтвердил, что программа PEPP будет завершена в марте 2022 года.

• Основная ставка рефинансирования 0.00%
• Маржинальная ставка кредитования 0.25%
• Программа APP продолжится в размере €20 млрд в месяц, но увеличится до €40 млрд во 2 квартале и сократится до €30 млрд в 3 квартале

• Расклад голосов 8-1

• Покупки гилтов £875 млрд
• Покупки корпоративных облигаций £30 млрд
• Общий размер программы покупок активов £895 млрд (£895 млрд ранее)
• Расклад голосов по покупкам гилтов (9-0)

В четверг Банк Англии объявил о решении повысить ставку на 15 б. п. до 0,25%.  Перед заседанием рынки закладывали в цены 60%-ный  шанс повышения, а вчерашний отчет по инфляции в Британии выше прогнозов усилил эти ожидания (как и отчет по рынку труда во вторник).

Большая часть экономистов ожидала, что ставка будет оставлена на 0,1%, а перед заседанием опросы показали, что мнения разделились примерно поровну.

GBP/USD отреагировала ростом от 1.3280 до 1.3330 (+0,5%). EUR/GBP  снизилась от уровней выше 0.8500 до 0.8460 (-0,5%).

ЦБ Турции объявил в четверг о снижении ставки недельного репо до 14% от 15%, что совпало с прогнозами.

Реакция рынка

USD/TRY отреагировала ростом к новому рекордному максимуму 15.67 перед тем, как отступить. На момент написания пара прибавила 2,6% к 15.17.

• Мы продолжим снижать ставку в 1 квартале 2022 года
• Мы будем отслеживать результаты снижения в 1 квартале
• Все аспекты политики будут переоценены, чтобы создать основу для поддержания ценовой стабильности
• Стабильность цен поддержит макроэкономическую и финансовую стабильность
• Это создаст основу для устойчивого и стабильного роста инвестиций, производства и занятости
• Баланс текущих операций  должен отразить профицит в 2022 году, что важно для ценовой стабильности
• Мы отслеживаем ситуацию с коммерческими и потребительскими кредитами

В 15.00 мск. Банк Англии огласит итоги заседания по монетарной политике. Как ожидают участники рынка, быстрое распространение омикрон-штамма может вынудить регулятора отказаться на этот раз от повышения ставки. С другой стороны, неожиданно агрессивный рост британской инфляции в ноябре усиливает давление на ЦБ в вопросе необходимости ужесточения.

В итоге аналитики не демонстрируют единодушия относительно исхода заседания: Банк Англии: повысит или все-таки нет?

В случае сохранения статуса-кво по ставке решающее значение для фунта будут играть распределение голосов и прогнозы на следующий год. Прозрачное указание на намерение повысить ставку в феврале окажется достаточным основанием для роста фунта, позволив паре развить восстановление от годовых минимумов. Менее ястребиный вердикт может спровоцировать продажи пары, хотя текущее ослабление доллара должно ограничить снижение.

Как пишет аналитик FXStreet Эрен Сенгезер, комментируя текущую техническую ситуацию по GBP/USD, «чистый пробой психологического уровня 1.3300 вкупе с ястребиным настроем Банка Англии расчистят паре путь к 1.3330 (статический уровень), 1.3380 (200-SMA на 4-часовом графике) и 1.3400 (психологический уровень).

Поддержка проходит на 1.3270 (100-SMA), 1.3240 (20-SMA, 50-SMA) и 1.3200/1.3190 (психологический уровень, статический уровень)».

Уровень процентных ставок устанавливается Комитетом по монетарной политике (MPC) Банка Англии. MPC определяет значения ставок, которые, по его мнению, обеспечат достижение целевого инфляционного уровня. В состав Комитета по монетарной политике входят девять членов – управляющий ЦБ, два его заместителя, главный экономист Банка, исполнительный директор по рынкам и четыре независимых эксперта, назначаемых непосредственно министром финансов. Назначение в MPC независимых внешних представителей обусловлено стремлением предоставить Комитету возможность воспользоваться дополнительными мнениями и знаниями, помимо опыта, уже накопленного внутри Банка.

Протокол BoE Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии публикуется вместе с актуальным решением по ставке. Содержимое протокола позволяет определить причины принятого решения. В протоколе обозначаются ключевые моменты обсуждения, выявляется наличие или отсутствие разногласий между членами комитета, а также ведется подсчет голосов. Если Банк Англии считает растущий уровень инфляции угрозой для экономики, рынок переключается в режим ожидания повышения ставки. Это расценивается как бычий сигнал для GBP.

Аналитики Westpac ожидают, что резкий контраст ястребиной политики ФРС с большинством других, более осторожных, мировых ЦБ окажет сильную поддержку доллару США. В 1-м квартале 2022 года индекс DXY может заметно укрепиться.

«В конце этого года индекс доллара может пережить период волатильности, поскольку ожидания ястребиного решения FOMC были преимущественно заложены в цены, а позиционирование на рынке сильно перекошено в преддверии конца года. Однако базовый тренд по доллару остается сильным. DXY еще не полностью отражает рост поддержки со стороны доходности, а ФРС ощутимо опережает ЕЦБ, который ожесточенно борется с ожиданиями рынка относительно начала повышения ставок в 2022 году.

Просадка DXY вряд ли уйдет значительно ниже 95.50, а в новом году мы ожидаем возобновления восходящего тренда и обновления индексом максимумов над отметкой 97 в 1-м квартале 2022 года».

Как сообщил глава ЦБ Швейцарии Т. Джордан, в ходе продолжающегося выступления, комментируя сегодняшнее решение ШНБ по монетарной политике, отрицательные ставки и интервенции на рынке будут сохраняться, если того потребует ситуация.

• Нас сильно заботит обменный курс франка
• В случае необходимости мы продолжим интервенции на валютном рынке
• Отрицательные ставки и интервенции, если они будут необходимыми, будут продолжаться
• Нормализация монетарной политики в мире – позитивный фактор
• Инфляционное давление в Швейцарии является очень слабым
• Мы оцениваем общую ситуацию с валютными курсами, а не только одну валюту

USD/CHF продолжает торговаться у дневных минимумов, в районе 0.9221, потеряв внутри дня 0.25% на фоне продолжающихся продаж доллара в рамках рыночного перепозиционирования.

USD/JPY достигла зоны сопротивления 114.70/115.50, откуда начала откат. Аналитики Société Générale пишут, что быкам необходим пробой этой области для запуска новой фазы роста.

«Для начала новой фазы восходящего тренда быкам необходимо взять барьер на 114.70/115.50.

Важная поддержка располагается на 112.23/111.65».

Как пишет аналитик FXStreet Эрен Сенгезер, комментируя текущую техническую ситуацию по EUR/USD, сегодня пара продолжает набирать бычий импульс, развивая восстановление после короткой вечерней просадки к месячному минимуму. Доллар быстро попал под давление, поскольку широко ожидаемое решение Федрезерва об ускорении темпов сворачивания программы покупки активов обусловила активную реализацию стратегии «покупай на слухах, продавай на фактах». 

Пара торгуется в зеленой внутридневной зоне. Продвинувшись на север от отметки 1.1300. Однако уже скоро свое решение по монетарной политике объявит и ЕЦБ, и ситуация может измениться, если европейский регулятор своим голубиным тоном напомнит рынкам о сильной дивергенции курсов монетарной политики двух ЦБ.

«Техническая картина выглядит бычьей. Индекс RSI на 4-часовом графике растет к отметке 60. При этом EUR/USD держится на этом таймфрейме выше 20-, 50- и 100-SMA.

Сопротивление отмечено на 1.1350 (статический уровень), 1.1370 (200-period SMA) и 1.1380/1.1400 (статический уровень, психологический уровень).

Поддержка проходит на 1.1300 (психологический уровень), 1.1280 (50-SMA, 100-SMA) и 1.1240 (статический уровень)».

Как сообщил глава ЦБ Швейцарии Т. Джордан, комментируя сегодняшнее решение ШНБ по монетарной политике:

• Уверен, что инфляция в Швейцарии достигла пиковых значений и теперь будет снижаться в следующем году
• Прогнозы по инфляции в стране остаются в пределах диапазона ценовой стабильности
• Эффекты номинального повышения курса франка сглаживаются высокой инфляцией за рубежом
• Реальный торгово-взвешенный обменный курс франка мало изменился с начала пандемии
• Понимает, что усиление неопределенности обусловило рост спроса на франк
• ШНБ продолжит мониторить ситуацию с курсом франка и примет должные меры в случае необходимости

USD/CHF тем временем торгуется с внутридневным понижением на 0,27% в районе 0.9223 на фоне продолжающихся продаж доллара, поскольку на рынках происходит перепозиционирование в ожидании вердиктов ЦБ Англии и еврозоны по монетарной политике.  

Как только что сообщил ЦБ Норвегии, он принял решение повысить ключевую процентную ставку на 25 б.п. до 0,5%.

Как написали в преддверии этого события аналитики ING, ожидающие именно такого исхода заседания ЦБ, EUR/NOK, вернувшаяся недавно под отметку 10.20, теперь может продолжить просадку и протестировать уровень 10.00.

При этом эксперты добавляют, что ожидают от ЦБ еще три повышения ставки в 2022 году. «На наш взгляд, рынки недооценивают ястребиный потенциал Банка Норвегии в вопросе цикла ужесточения в 2022 году примерно на 25 б.п. В этой связи мы отмечаем значительный потенциал дальнейшего укрепления норвежской кроны, которая также получает толчок к росту со стороны цен на природный газ».

В ожидании итогов сегодняшнего заседания Банка Англии по монетарной политике аналитики не демонстрируют единодушия.

Deutsche Bank:

«Мы ожидаем, что ЦБ повысит ключевую ставку на 15 б.п. до 0,25%. Появление омикрон-штамма мало повлияло на среднесрочные экономические перспективы. Спрос на рабочую силу на рынке труда продолжает превышать предложение, инфляция по-прежнему превышает прогнозы. Тем не менее, баланс рисков колеблется на грани, и регулятор может все-таки повременить с повышением ставки, предпочтя получить больше информации по последствиям нового штамма вируса».

BofA:

«Шансы разделены примерно поровну, но мы все же ожидаем, что Банк Англии сохранит статус-кво по ставке из-за неопределенности, обусловленной омикрон-штаммом. Мы ожидаем повышения на 15 б.п. в феврале и на 25 б.п. – в мае. После этого темпы ужесточения ЦБ будут медленнее, чем ожидают рынки. Омикрон является для регулятора веской причиной занять выжидательную позицию, хотя рынки продолжают оценивать шансы на повышение ставки как 1 к 3. Согласно нашему базовому сценарию, бездействие ЦБ в вопросе ставки станет медвежьим фактором для GBP. Если же ставка все же будет повышена, это может обусловить короткое сжатие по GBP».

BMO:

«Мы думаем, что введение новых карантинных ограничений вынудит ЦБ занять сегодня выжидательную позицию. Однако, в условиях роста инфляционного давления и по-прежнему высокого спроса на рабочую силу, такое промедление может привести к тому, что в феврале Банк Англии будет вынужден пойти на более масштабное повышение ставки».

• По итогам завершившегося заседания по монетарной политике Центробанк Швейцарии (ШНБ) снова принял решение сохранить ключевую процентную ставку по вкладам до востребования на уровне -0,75%
• Целевой диапазон 3-месячной ставки Libor также был оставлен на прежнем уровне -1.25% / -0.25%, что также совпало с прогнозами
• ЦБ по-прежнему готов к интервенциям на Форекс в случае необходимости для того, чтобы противостоять повышательному давлению на курс франка
• Франк остается сильно переоцененным
• Прогноз по инфляции на 2021 год 0.6% (против пред. 0.5%)
• Прогноз по инфляции на 2022 год 1.0% (против пред. 0.7%)
• Прогноз по инфляции на 2023 год 0.6% (против пред. 0.6%)
• Прогнозы инфляции базируются на том, что ставка ШНБ будет в течение прогнозного периода оставаться на -0,75
• Экспансионистская монетарная политика ШНБ поддерживает восстановление национальной экономики от последствий пандемии
• Прогноз по росту ВВП в этом году 3,5%
• В рамках базового сценария ожидается продолжение восстановления экономики в новом году
• Перебои с поставками будут сохраняться еще какое-то время, что отразится на росте цен на ряд товаров
• В среднесрочной перспективе эта ситуация должна пойти на спад, и инфляция снизится к более умеренным уровням

Аналитики Westpac пишут, что резкий бычий разворот киви после первоначальной реакции рынка на вердикт FOMC может в итоге привести пару к 0.6900, однако в дальнейшем, в 1-м квартале 2022 года NZD не хватит сил, чтобы противостоять сильному USD.

«Краткосрочный прогноз по NZD/USD выглядит бычьим. Отскок цены после первой реакции на решение FOMC оказался очень резким, и это дает основания ожидать в ближайшие одну-две недели роста пары в направлении 0.6900.

Тяга к риску на мировых рынках остается высокой, несмотря на все более ястребиный настрой ФРС, и это поддерживает NZD, как и макростатистика по Новой Зеландии.

Впрочем, эти благоприятные для NZD все равно могут быть задвинуты на второй план на фоне сильного доллара США, поскольку он пользуется относительным превосходством своих экономических показателей и ростом процентных ставок. Поэтому в многомесячной перспективе мы придерживаемся медвежьего настроя и выставляем цель на 0.6600».

USD/JPY прорвала сопротивление на 114.00. Этот уровень сдерживал рост цены с конца ноября. Аналитики OCBC Bank пишут, что теперь пара может взять курс на максимум этого года в районе 115.50.

«Повышение интереса к риску вкупе с укреплением USD благодаря поддержке политики ФРС создают благоприятные условия для роста USD/JPY.

Мы ожидаем роста цены в направлении максимума этого года в районе 115.50».

USD/CAD не смогла развить вчера рост выше 1.2900. Аналитики OCBC Bank пишут, что лишь чистый прорыв этого уровня позволит быкам продолжить марш-бросок на север.

«Пара сохраняет бычий настрой, но для его реализации необходим чистый пробой краткосрочной области сопротивления 1.2850 - 1.2900.

Ближайшая поддержка располагается на 1.2800».

Вот что вам нужно знать в этот четверг, 16 декабря.

Вечером в среду доллар США ослаб против основных соперников, поскольку широко ожидаемое решение Федрезерва об ускорении темпов сворачивания программы покупки активов обусловила активную реализацию стратегии «покупай на слухах, продавай на фактах». Сейчас индекс USD консолидируется после снижения, а инвесторы ждут новых больших событий - сегодня почти одновременно решение по монетарной политике объявят Центробанки Англии и еврозоны. Кроме того, США опубликуют сегодня еженедельные данные по безработице, индекс производственной активности ФРБ Филадельфии и данные по промпроизводству.

Сегодня USD/TRY снова обновила рекордный максимум над отметкой 15. С начала ноября турецкая лира потеряла свыше 50% стоимости в паре с долларом. Сегодня ЦБ Турции тоже огласит вердикт по монетарной политике.

Напомним, Федрезерв США объявил об ускорении темпов сворачивания программы покупки активов до $30 млрд в месяц и намекнул на три повышения ставок в 2022 году. Сначала доллар укрепился против соперников в ответ на эту новость, однако не смог сохранить бычий импульс в ходе пресс-конференции Пауэлла. Глава ЦБ сообщил, в частности, что не считает целесообразным повышать ставки до полного завершения сворачивания программы QE.

Сегодня ЕЦБ, как ожидается, подтвердит намерение завершить антипандемийную программу покупки активов (РЕРР) к марту. Однако при этом регулятор может запустить взамен новые инструменты или увеличить объемы покупок в рамках своей стандартной программы АРР, чтобы продолжать поддерживать экономику.

После недавнего неожиданного «горячего» отчета по инфляции в Британии рынки стали закладывать в цены 15%-ную вероятность повышения ставки Банка Англии. Впрочем, обеспокоенность распространением омикрон-штамма и его влиянием на экономическую активность может вынудить ЦБ придерживаться осторожного настроя или осуществить «голубиное повышение».

EUR/USD закрылась в среду в зеленой зоне и притихла сегодня под отметкой 1.1300 в ожидании ЕЦБ.

GBP/USD выросла в среду в Америке к верхней границе недельного диапазона, а сегодня обосновалась над 1.3250.

Золото упало к 2-месячному минимуму в районе $1,750, но затем совершило от него эффектный отскок. Впрочем, XAU/USD продолжает оставаться под отметкой $1,800.

USD/JPY торгуется в районе 3-недельных максимумов над 114.00. Доходность 10-летних трежерис в среду немного выросла, но все еще находится ниже ключевой отметки 1.5%.

Биткоин закрылся вчера в зеленой зоне (уже второй день подряд) и продолжает топтаться на подступах к $50,000. Ethereum укрепился на 4+% и пытается сейчас закрепиться над отметкой $4,000.

EUR/GBP продолжает развивать откат от месячного минимума и недавно продвинулась выше важной отметки 0.8500.

Тем самым цена подтвердила актуальность сформированной накануне свечи Доджи над 100-DMA. Индикатор MACD тоже подает бычьи сигналы.

Впрочем, настрой трейдеров остается осторожным в преддверии знаменательного дня. Сегодня почти одновременно решение по монетарной политике объявят Центробанки Англии и еврозоны.

Кроме того, сопротивление отмечено на 0.8552 (уровень Фибо 61.8% коррекции снижения сентября-ноября) и 0.8558 (200-DMA). Эта область сдерживает краткосрочный рост цены и прикрывает путь к 0.8600 (максимумы ноября и декабря).

Между тем закрытие дневных торгов ниже 100-DMA на 0.8483 введет в игру поддержку в районе 0.8465-60, и далее - 0.8445 (уровень Фибо 23.6%) и область 0.8425-20.

В целом, техническая картина благоприятствует быкам, но все будет зависеть от вердиктов двух ЦБ.

Как пишет аналитик FXStreet Хареш Менгани, комментируя текущую техническую ситуацию по EUR/USD, вчера после оглашения итогов заседания ФРС пара сначала обновила месячный минимум, но затем устроила агрессивное восстановление из области 1.1220, укрепившись почти на 80 пкт.

Напомним, Федрезерв США объявил об ускорении темпов сворачивания программы покупки активов и намекнул на три повышения ставок в 2022 году. Впрочем, инвесторы уже закладывали в цены подобный исход и поэтому после начальной реакции на ястребиный вердикт ЦБ начали фиксировать прибыль.

Сегодня паре предстоит новое испытание – теперь свое заседание по монетарной политике проведет ЕЦБ.

«Технически, попытки роста выше круглой отметки 1.1300 столкнутся с сильным сопротивлением в районе 1.1325. его пробой может спровоцировать короткое сжатие в направлении 1.1380-85 и далее к отметке 1.1400. Ее чистый прорыв станет сигналом о том, что пара сформировала краткосрочное основание и теперь готова атаковать область 1.1440 и важный психологический уровень 1.1500.

Тем временем просадка цены под 1.1260-50 введет в игру поддержку на 1.1220 (пиковый минимум овернайт) и уровень 1.1200. Отсюда медведи нацелятся на текущий минимум года в районе 1.1185. его поглощение станет новым триггером для продавцов и введет в игру поддержку на 1.1145 и 1.1100».

Как пишет аналитик FXStreet Двани Мехта, комментируя текущую техническую ситуацию по золоту, в ответ на вчерашний ястребиный вердикт ФРС драгметалл сначала просел к 2-месячному минимуму $1,753 на фоне общего роста доллара, но затем быки взяли власть в свои руки, поскольку бакс начала сдавать позиции, как и доходность трежерис.

Напомним, Федрезерв США объявил об ускорении темпов сворачивания программы покупки активов и намекнул на три повышения ставок в 2022 году.

«Тем не менее, несмотря на разворот среды, золото все еще сохраняет медвежий потенциал, поскольку цена торгуется под сильным сопротивлением $1,790 (нисходящая 21-дневная МА и горизонтальная 100-DMA).

На дневном графике отмечается потенциальное медвежье пересечение 21-DMA и 100-DMA. Тем временем 14-дневный индекс RSI остается под срединной линией, также подпитывая надежды медведей.

Рост выше $1,790 нацелит покупателей на область $1,796 (схождение 50 и 200-DMA) и далее на $1,800.

Целью продавцов остается минимум ноября на $1,759, который прикрывает 2-месячные минимумы».

Эксперты различных банков и консалтинговых аналитических компаний продолжают комментировать итоги  вчерашнего заседания  по монетарной политике, на котором Федрезерв США объявил об ускорении темпов сворачивания программы покупки активов и намекнул на три повышения ставок в 2022 году.

• Аналитики Bank of America оптимистично ожидают, что ФРС повысит ставки на 25 б.п. уже в марте 2022 года, после чего продолжит повышать ставку  ежеквартально, на протяжении 9-ти кварталов
• В Pantheon macroeconomics тоже были бы склонны ожидать первого повышения в марте 2022 года, однако здесь эксперты признают, что омикрон-штамм спутал все карты, и, судя по происходящему в других частях мира, Штатам тоже предстоит столкнуться с беспрецедентно резким скачком заболеваемости. Это может вынудить ФРС отложить планы по ужесточению до мая
• В Capital Eco пишут, что Федрезерв продемонстрировал более ястребиный настрой, чем ожидалось, и это может обусловить всплеск спекуляций на тему того, что повышения ставки можно ожидать уже в середине марта. Однако аналитики CapEco полагают, что это произойдет лишь в июне 2022 года, поскольку новая волна ослабления экономики убедит ЦБ повременить с началом ужесточения.

По данным DTCC, сегодня в Нью-Йорке в 18.00 мск. произойдет экспирация следующих опционов:

EUR/USD:

• 1.1400 EUR1.61 млрд
• 1.1200 EUR1.01 млрд
• 1.1350 EUR805.3 млн

USD/JPY:

• 114.30 $1.66 млрд
• 114.25 $1.27 млрд
• 114.50 $1.21 млрд

USD/CNY:

• 6.35 $885 млн
• 6.40 $554.2 млн
• 6.50 $395 млн

AUD/USD:

• 0.7150 AUD353.8 млн

EUR/GBP:

• 0.8600 EUR392.1 млн
• 0.8400 EUR300 млн

USD/CAD:

• 1.2825 $300 млн

NZD/USD:

• 0.5000 NZD600 млн

• Австралия: ноябрь, уровень занятости +366,1 тыс. против прогноза 200 тыс. и пред. -46,3 тыс.
• Уровень безработицы 4,6% против прогноза 5,0% и пред. 5,2%
• Полная занятость +128,3 тыс. против пред. -40,4 тыс.
• Доля трудоспособного населения 66,1% против прогноза 65,5% и пред. 64,7%

Таким образом, отчет вышел сильным по всем показателям: он отразил не только мощный рост занятости, но и резкое снижение безработицы, причем на фоне увеличения доли трудоспособного населения.

Впрочем, как в очередной раз подтвердил сегодня глава РБА Ф. Лоу, регулятор по-прежнему не планирует повышать ставку в новом году.

Как сообщает Reuters, глава ЦБ Австралии Ф. Лоу заявил сегодня:

• Ожидает, что условия, необходимые для повышения ставки, не будут выполнены в следующем году
• ЦБ «по-прежнему далек» от повышения и готов сохранять терпение
• ЦБ рассматривает возможность начала сворачивания программы покупок активов с февраля с полным ее завершением в мае
• Возможность возобновления покупок облигаций в мае может быть снова возвращена на повестку дня, если поступающие данные будут разочаровывать
• Перспективы QE зависят от показателей инфляции, рынка труда и силы потребительских расходов
• Мы будет принимать во внимание действия других ЦБ и влияние омикрон-штамма
• Признает, что отставание РБА от других ЦБ в вопросе повышения ставок может негативно сказаться на курсе AUD
• Вспышка омикрона является фактором понижательного риска
• Ожидает сохранения моментума роста в экономике к лету следующего года
• В 2023 году инфляция, как ожидается, вырастет к 2,5%
• Инфляционные перспективы Австралии сильно отличаются от США
• Цены на жилье не входят в мандат ЦБ, и повышение ставок не является решением этого вопроса

• Новая Зеландия: 3 кв., ВВП св. -3,7% кв/кв против прогноза -4,5% и пред. +2,8%
• ВВП -0,3% г/г против прогноза -1,6% и пред. +17,4%

Таким образом, спад экономики в 3-м квартале оказался не таким глубоким, как прогнозировалось. Кроме того, доллар США на момент публикации отчета находился под давлением, поскольку настроения на рынках стали меняться после начальной реакции на ястребиный вердикт ФРС. В итоге это позволило киви отметить пиковый максимум на 0.6787.

Отчет по валовому внутреннему продукту (ВВП), публикуемый Бюро статистики Новой Зеландии, оценивает совокупную стоимость всех товаров и услуг, произведенных экономикой страны. Считается основным индикатором активности и состояния здоровья национальной экономики. 

Почему это важно для трейдеров?

Валовой внутренний продукт (ВВП), публикуемый Статистическим управлением Новой Зеландии, отражает общие экономические показатели на квартальной основе. Показатель оказывает значительное влияние на решение по монетарной политике Резервного банка Новой Зеландии (РБНЗ), что, в свою очередь, влияет на новозеландский доллар. Рост ВВП означает улучшение экономических условий, что требует ужесточения монетарной политики, в то время как снижение предполагает ухудшение экономической активности. ВВП, превышающий прогноз, считается оптимистичным для новозеландского доллара.