- Цена на золото достигает нового рекордного максимума вблизи $2 800
Market news
Цена на золото достигает нового рекордного максимума вблизи $2 800
- XAU/USD поднимается на 1,31%, достигая рекорда после разочаровывающего роста ВВП США в 4 квартале 2024 года.
- Доходность казначейских облигаций США падает, поскольку рынки приспосабливаются к устойчивой позиции ФРС, несмотря на экономические сигналы.
- Несмотря на устойчивый рынок труда, золото растет, так как председатель ФРС Пауэлл намекает на осторожный подход к снижению ставок.
Цена на золото взлетела до нового исторического максимума (ATH) $2 798 в четверг после того, как экономические данные из США указали на замедление экономики, что требует снижения процентных ставок Федеральной резервной системой (ФРС), несмотря на их сохранение на прежнем уровне на заседании в среду. На момент написания статьи XAU/USD торгуется на уровне $2 794, с повышением на 1,31%.
Желтый металл взорвался в четверг после того, как последние три дня был сдержан на уровне $2 770. Доходность казначейских облигаций США снизилась, так как трейдеры были разочарованы последним чтением ВВП за 4 квартал 2024 года, который, хотя и вырос, но сделал это с более низкими темпами, чем ожидалось.
Между тем, рынок труда остается устойчивым, так как количество людей, подающих заявки на пособие по безработице, уменьшилось по сравнению с предыдущим чтением, согласно данным Министерства труда США.
Цены на золото взлетели, хотя ФРС оставила ставки без изменений в среду. Председатель ФРС Джером Пауэлл заявил, что политика хорошо сбалансирована и что они не спешат снижать процентные ставки.
Ежедневный дайджест рыночных движений: цена на золото игнорирует смешанные данные из США
- ВВП США за 4 квартал 204 снизился с 3,1% в 3 квартале до 2,3%, не дотянув до прогноза. Согласно данным Министерства труда США, первичные заявки на пособие по безработице за неделю, закончившуюся 24 января, упали до 207 тыс., что ниже ожидаемых 220 тыс. и предыдущих 223 тыс.
- Рост золота также поддерживается падением доходности казначейских облигаций США. Доходность 10-летних казначейских облигаций США снизилась на два базисных пункта до 4,516%. Реальная доходность США, измеряемая доходностью 10-летних казначейских облигаций с защитой от инфляции (TIPS), также упала на два базисных пункта до 2,138%.
- Цены на золото также не реагируют на ястребиные настроения ФРС, которая единогласно проголосовала за сохранение процентных ставок на уровне 4,25% - 4,50% в среду. Центральный банк сослался на устойчивую экономику США, ограниченный прогресс в снижении инфляции и восстанавливающийся рынок труда как ключевые факторы, стоящие за этим решением.
- Хотя планы Трампа все еще неясны, он установил крайний срок на субботу для введения тарифов в размере 25% на Мексику и Канаду, а также заявил, что намерен ввести всеобъемлющие пошлины, которые будут "гораздо больше", чем ранее предложенные 2,5% министром финансов Скоттом Бессентом.
- Рынок свопов закладывает в цены снижение ставки ФРС на 50 б.п. в 2025 году.
Технические перспективы XAU/USD: золото держится около $2 800, быки нацелены на $3 000
Восходящий тренд золота возобновился, и драгоценный металл достиг рекордного максимума $2 798. Путь быков к $2 800 ясен, и покупатели могут протестировать ключевые психологические уровни, такие как $2 850, $2 900 и $3 000.
С другой стороны, продавцы должны опустить цены XAU/USD ниже $2 750, чтобы оставаться в надежде на тестирование $2 700. Дальнейшее снижение ожидается ниже последнего, с следующей ключевой поддержкой на уровне $2 663, где сходятся 50- и 100-дневные простые скользящие средние (SMA).
Золото FAQs
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Material posted here is solely for information purposes and reliance on this may lead to losses. Past performances are not a reliable indicator of future results. Please read our full disclaimer