Основные фондовые индексы США завершили сегодняшние торги ниже нуля

По итогам торговой недели: DOW -2.15%, S&P -1.69%, Nasdaq -1.61% 

В понедельник основные фондовые рынки США были закрыты из-за празднования Дня труда.

Во вторник основные фондовые индексы США преимущественно снизились, поскольку опасения по поводу распространения дельта-штамма коронавируса и его влияния на экономический рост затмили надежды на то, что Федеральная резервная система откажется от сокращения объемов покупок облигаций в ближайшем будущем после разочаровывающих данных по занятости за август. Более слабый, чем ожидалось, отчет по занятости в США, обнародованный в конце прошлой неделе, показал, что количество рабочих мест вне сельского хозяйства увеличилось только на 235 000 рабочих мест в августе после роста на 1.053 млн. в июле. Это представляет собой минимальный ежемесячный прирост с января и предполагает более приглушенные темпы восстановления в последние месяцы года, поскольку влияние правительственных стимулов иссякает, в то время как число случаев заражения дельта-вариантом коронавируса продолжает расти.  На этом фоне усилились ожидания, что ФРС не будет торопиться со сворачиванием стимулов. На выходных аналитики Goldman Sachs ухудшили свои оценки экономического роста США на текущий год, сославшись на распространение дельта-штамма коронавируса и слабеющее фискальное стимулирование. В настоящее время в Goldman прогнозируют, что ВВП США вырастет на 5.7% в 2021 году, что ниже консенсус-прогноза Уолл-стрит в 6.2%. Аналитики банка снизили прогноз роста ВВП на четвертый квартал до 5.5% с 6.5%. В то же время они повысили прогноз на 2022 год.

В среду основные фондовые индексы США зафиксировали снижение, так как инвесторы заняли осторожную позицию на фоне опасений по поводу темпа распространения дельта-варианта коронавируса и его влияния на глобальный экономический рост. Рынок акций также отражал ожидания возможных изменений в программах экстренной поддержки экономики в условиях пандемии Европейского центрального банка (ЕЦБ), и в ежемесячных покупках облигаций Федеральной резервной системой (ФРС). Президент Федерального резервного банка (ФРБ) Сент-Луиса Джеймс Баллард заявил, что ФРС должна в ближайшее время начать сокращение своей программы покупки облигаций, несмотря на резкое замедление роста рабочих мест в США в августе. Определенное влияние на настроения участников рынка также оказали данные обзора уровня вакансий и текучести рабочей силы (JOLTS), которые показали, что число открытых вакансий на рынке труда в июле выросло на 7.4% по сравнению с июнем и составило 10.934 млн., что стало новым рекордным значением. Прогноз экономистов предполагал 10 млн.  В то же время, по данным отчета, количество наймов сократилось на 2.3% до 6.667 млн., а количество увольнений увеличилось  на 3.1% до 5.786 млн. Кроме того, в фокусе внимания рынков находилось письмо министра финансов США Джанет Йеллен к руководству Конгресса с призывом предпринять меры, чтобы как можно скорее увеличить лимит государственного долга.

В четверг основные фондовые индексы США умеренно снизились, несмотря на то, что еженедельные данные показали, что первичным обращения за пособием по безработице в США упали до почти 18-месячного минимума на прошлой неделе, несколько ослабив опасения по поводу замедления экономического восстановления из-за распространения дельта-варианта коронавируса. Давление на рынок оказывали опасения по поводу возможного сворачивания стимулов Федеральной резервной системой (ФРС), которые усилились после того, как ЕЦБ сигнализировал о замедлении темпов покупки облигаций. По итогам своего последнего заседания Европейский центробанк заявил, что Совет управляющих считает, что “благоприятные условия финансирования могут поддерживаться при умеренно более низких темпах покупки чистых активов в рамках программы по выкупу активов в чрезвычайных условиях пандемии (PEPP), чем в предыдущие два квартала.” Другие меры ЕЦБ, включая процентные ставки, остались без изменений. Инвесторы беспокоились, что, несмотря на слабый августовский отчет о занятости, ФРС может огласит о замедлении темпов своих покупок облигаций по итогам своего заседания 21-22 сентября. Несколько политиков ФРС, в том числе президент ФРБ Далласа Роберт Каплан и президент ФРБ Нью-Йорка Джон Уильямс, заявили, что считают целесообразным начать снижение темпов покупки активов в этом году, если экономика продолжит восстанавливаться в соответствии с ожиданиями.

В пятницу основные фондовые индексы США упали почти на 1%, так как инфляционные опасения, усилившиеся после публикации августовских данных по ценам производителей, затмили надежды на ослабление напряженности в отношениях между США и Китаем. Отчет Министерства труда показал, что индекс цен производителей для конечного спроса в прошлом месяце вырос на 0.7%. Это последовало за двумя ежемесячными повышениями на 1.0% подряд. За 12 месяцев до августа индекс цен производителей ускорился на 8.3%, что стало самым большим ростом в годовом исчислении с ноября 2010 года после роста на 7.8% в июле. Экономисты прогнозировали, что индекс вырастет на 0.6% в месячном исчислении и на 8.2% годовых. Августовские данные указали, что высокая инфляция, вероятно, сохранится в течение некоторого времени, вызвав опасения, что ФРС может изменить свой взгляд на инфляционное давление и незамедлительно приступить к сворачиванию стимулов. Определенное влияние на настроения участников рынка также оказали комментарии президента ФРБ Кливленда Лоретты Местер о том, что она по-прежнему хотела бы, чтобы центробанк США начал сокращать объемы покупок активов на каком-то этапе в этом году, несмотря на слабый августовские данные по занятости. Местер также отметила, что видит повышательные риски для прогноза по инфляции, и ожидает, что инфляция останется высокой в этом году, но снизится в следующем. Давление на рынок также оказало падение акций Apple на 3,31% после оглашения постановления суда, согласно которому компания не имеет права запрещать разработчикам размещать в iOS-приложениях ссылки на альтернативные методы оплаты. 

В отраслевом разрезе все сектора индекса S&P за период 6 по 10 сентября включительно показали падение. Наибольшее снижение зафиксировал сектор недвижимости (-3,54%). 

Что касается компонентов индекса DOW, за прошедшую неделю падение показали 23 из 30 акций, входящих в состав индекса. Наибольший отрицательный результат за неделю продемонстрировали акции 3M Company (MMM, -3.98%). Лидером были акции The Home Depot, Inc. (HD, +2.51%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Европейские фондовые рынки преимущественно снизились, поскольку трейдеры взвесили опасения по поводу роста инфляции и действий центрального банка.

Читать далее 

Основные фондовые индексы США снижаются, так как инфляционные опасения, усилившиеся после публикации августовских данных по ценам производителей,  затмили надежды на ослабление напряженности в отношениях между США и Китаем.

Отчет Министерства труда показал, что индекс цен производителей для конечного спроса в прошлом месяце вырос на 0.7%. Это последовало за двумя ежемесячными повышениями на 1.0% подряд. За 12 месяцев до августа индекс цен производителей ускорился на 8.3%, что стало самым большим ростом в годовом исчислении с ноября 2010 года после роста на 7.8% в июле. Экономисты прогнозировали, что индекс цен производителей вырастет на 0.6% в месячном исчислении и на 8.2% в годовом исчислении. Августовские данные указали, что высокая инфляция, вероятно, сохранится в течение некоторого времени, вызвав опасения, что ФРС может изменить свой взгляд на инфляционное давление и незамедлительно приступить к сворачиванию стимулов. 

Усилившиеся инфляционные опасения затмили оптимизм, появившийся после сообщений о 90-минутном телефонном разговоре между президентом США Джо Байденом и лидером КНР Си Цзиньпином. Это стало их первыми телефонными переговорами с февраля, в ходе которых они обсудили ряд вопросов двусторонних отношений, но, как отмечают СМИ, эти обсуждения не привели к достижению значительного прогресса по ключевым вопросам. Тем не менее, рынки надеются, что это событие может привести к потеплению в отношениях между двумя крупнейшими экономиками мира.

Определенное влияние на настроения участников рынка также оказали комментарии президента Федерального резервного банка (ФРБ) Кливленда Лоретты Местер о том, что она по-прежнему хотела бы чтобы центробанк США начал сокращать объемы покупок активов на каком-то этапе в этом году, несмотря на слабый августовские данные по занятости. Местер также отметила, что видит повышательные риски для прогноза по инфляции, и ожидает, что инфляция останется высокой в этом году, но снизится в следующем.

Большинство компонентов DOW в минусе (17 из 30). Аутсайдер -UnitedHealth Group Inc. (UNH; -2.49%). Лидер роста - Intel Corp. (INTC; +2.46%). 

6 из 11 секторов S&P в минусе. Наибольшее снижение показывает сектор коммунальных услуг (-1.09%).  Больше всего вырос сектор сырьевых материалов  (+0.81%).

На текущий момент фьючерсы демонстрируют следующую динамику:

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Как сообщает TheStreet, аналитик Morgan Stanley Кэти Хуберти (Katy Huberty) отмечает, что ожидания инвесторов Apple (AAPL) "остаются сдержанными" в преддверии презентации iPhone 13, что обуславливает "привлекательное положение" перед насыщенной на запуски продукции осенью.

Хуберти обсудила ожидания инвесторов в преддверии ежегодного презентационного мероприятия Apple под названием "California Streaming". Оно назначено на вторник, 14 сентября.

"Ожидания инвесторов остаются сдержанными, что обуславливает привлекательное положение в начале осени, если первые данные по iPhone 13 превзойдут ожидания", - заявила аналитик в своем аналитическом отчете.

Хуберти сообщила, что, основываясь на беседах с ее коллегами по исследованию цепочки поставок Apple, "мы ожидаем, что осень 2021 года станет еще одним напряженным периодом запуска новых продуктов, включая семейство iPhone 13, Apple Watch 7, AirPods 3, новые iPad и MacBook Pro с процессором M1, которые, как ожидается, будут представлены до конца года".

"Однако, как и в прошлом году, мы ожидаем, что Apple проведет несколько мероприятий; событие, запланированное на следующую неделю, будет посвящено iPhone 13, Apple Watch 7 и, возможно, новым AirPods", - добавила Хуберти.

По ее словам, инвесторы ожидают, что iPhone 13 будет более "эволюционным" продуктовым циклом с меньшим количеством значительных технологических обновлений по сравнению с iPhone 12.

Аналитик отметила, что презентация нового iPhone еще не становилась основным катализатором для акций компании. За последние семь лет акции Apple демонстрировали рост в среднем всего на 1% за неделю после события.

"Если первые данные о спросе на iPhone 13 превысят ожидания инвесторов, мы ожидаем, что акции Apple будут повышаться и, вероятно, будут торговаться на уровнях между оценкой нашего основного сценария в $168 и оценкой нашего оптимистического сценария в $245, чему будут способствовать как положительные пересмотры оценок, так и рост мультипликаторов,” - заявила Хуберти."

Что касается установки участников рынка перед событием, Хуберти отметила, что "мы по-прежнему считаем, что большинство институциональных инвесторов занимают нейтральную или отрицательную позицию, несмотря на то, что акции Apple выросли более чем на 20% за последние 3 месяца после ряда сообщений об App Store, которые разрешили несколько существующих исков/расследований".

Hа текущий момент акции AAPL котируются по $154.19 (+0.08%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 1.32% (+2 б.п.).

Нефть (WTI) $69.81 (+2.45%)

Золото $1,796.40 (+0.20%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 4,502.25 (+0.43%), фьючерс NASDAQ повысился на 0.43% до уровня 15,617.50. Внешний фон позитивный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию в плюсе. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент повышаются.

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют позитивную динамику, так как новость о 90-минутном телефонном разговоре между президентом США Джо Байденом и лидером КНР Си Цзиньпином способствовали росту оптимизма на рынках. 

В четверг вечером главы США и Китая Джо Байден и Си Цзиньпин провели первые телефонные переговоры с февраля, в ходе которых обсудили ряд вопросов двусторонних отношений, но, как отмечают СМИ, эти обсуждения не привели к достижению значительного прогресса по ключевым вопросам. Тем не менее, рынки надеются, что это событие может привести к потеплению в отношениях между двумя крупнейшими экономиками мира.

На этом фоне котирующиеся в США акции китайских компаний Alibaba (BABA), JD.com (JD), Didi (DIDI), Tencent Music (TME) и Nio (NIO) прибавили от 1.0-2.3% в стоимости.

Определенное влияние на настроения участников рынка также оказали данные по ценам производителей. Как показал отчет Министерства труда, индекс цен производителей для конечного спроса в прошлом месяце вырос на 0.7%. Это последовало за двумя ежемесячными повышениями на 1.0% подряд. За 12 месяцев до августа индекс цен производителей ускорился на 8.3%, что стало самым большим ростом в годовом исчислении с ноября 2010 года после роста на 7.8% в июле. Экономисты прогнозировали, что индекс цен производителей вырастет на 0.6% в месячном исчислении и на 8.2% в годовом исчислении.

В фокусе внимания инвесторов также находится сообщение о том, сенатор-демократ Браун и председатель финансового комитета Сената Виде предложили ввести 2%-ный налог на обратный выкуп акций, чтобы помочь профинансировать пакет инфраструктурных мер стоимостью $3.5 трлн. Кроме того, рынки оценивают национальную стратегию противодействия COVID-19 президента Байдена, которая, среди прочего, предполагает обязательную вакцинацию для всех сотрудников федеральных ведомств и их подрядчиков.

Среди сообщений корпоративного характера стоит отметить квартальную отчетность Kroger (KR). И прибыль, и выручка компании превзошли оценки Уолл-стрит, и она представила более высокий, чем ожидалось, прогноз прибыли на весь год. Несмотря на это, акции KR на премаркете подешевели на 2.6%.

После начала торгов влияние на их ход могут оказать данные по изменению товарных запасов на складах оптовой торговли США в июле, которые выйдут в 14:00 GMT.

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Европейские рынки осторожно росли в пятницу, отслеживая глобальных конкурентов, поскольку настроения восстановились после неустойчивой недели.

Европейские инвесторы продолжают переваривать решение Европейского центрального банка в четверг о замедлении покупок облигаций в рамках его программы чрезвычайных закупок в связи с пандемией (PEPP) в ответ на более высокую инфляцию и более сильный рост ВВП во всей зоне евро. ЕЦБ также незначительно пересмотрел свои среднесрочные прогнозы инфляции.

Из других новостей, министры финансов стран Большой семерки (G-7) заявили в четверг, что им необходимо добиться большего технического прогресса в планах глобальной реформы корпоративного налогообложения.

В четверг в министерствах финансов и юстиции Германии был проведен рейд, поскольку прокуратура расследует деятельность правительственного агентства по борьбе с отмыванием денег, что ставит под сомнение неспособность бороться с финансовыми преступлениями в крупнейшей экономике Европы.

Что касается данных, то экономика Великобритании выросла всего на 0,1% в июле, как показала официальная статистика в пятницу, поскольку распространение дельта-варианта Covid-19 замедлило экономическую активность до минимума после ослабления мер изоляции.

Окончательный согласованный индекс потребительских цен (ИПЦ) в Германии в августе вырос на 0,1% по сравнению с предыдущим месяцем, что означает рост на 3,4% за год.

В пятницу не наблюдалось существенного изменения цен на акции. Акции шведской компании по недвижимости Samhällsbyggnadsbolaget выросли на 3% после начала строительства нового жилого проекта.

В нижней части Stoxx 600 акции немецкой Fresenius Medical Care упали на -3,2% после того, как JPMorgan понизил рейтинг акций на фоне роста количества пациентов и затрат на Covid-19.

На текущий момент: 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Азиатские фондовые индексы в основном выросли, поскольку ослабление опасений по поводу напряженности между Китаем и США и разъяснения того, что регулятивные меры Китая в отношении игорных компаний не были столь жесткими, как первоначально сообщалось, подняли настроение в регионе. 

Hang Seng возглавил ралли региона с ростом почти на 2%.

Китайской Shanghai Composite удалось прибавить 0,27% по сравнению с предыдущими торговыми днями на момент закрытия на уровне 3703,11, поскольку настроения были поддержаны новостями о разговоре между президентами США и Китая.

Японский индекс Nikkei 225 вырос на 1,25%. Shinsei Bank получил более 20%, поскольку конкурирующий кредитор SBI Holdings объявил о намерении увеличить свою долю до 48% посредством тендерного предложения. Бизнес морских перевозок Kawasaki Kisen Kaisha увеличил капитализацию более чем на 5%.

Индекс Kospi Корейской фондовой биржи прибавил 0,36%. Лидером роста стала компания Ilsung Construction Co, которая выросла почти на 30%.

Австралийский S&P ASX200 прибавил 0,5%. Настроения были улучшены после ослабления ограничений, связанных с коронавирусом .

Компания Nickel Mines прибавила 8,54%, так как положительные настроения инвесторов на рынке аккумуляторных батарей для электромобилей перешли на никель, ключевой компонент литий-ионных аккумуляторов, используемых для выработки энергии для электромобилей.

Акции горнодобывающих компаний Alumina Ltd, South32 Ltd и Mineral Resources Ltd также выросли более чем на 5%, так как цены на алюминий достигли многолетних максимумов.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

DAX +0.2%

FTSE +0.4%

IBEX +0.2%

Европейские фондовые индексы, вероятно, откроются в пятницу небольшим ростом вслед за азиатскими акциями. Телефонный звонок Байдена, лидеру Китая Си Цзиньпину стал хорошим поводом для роста оптимизма среди участников рынков.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade